Рынок зерновых:

Мировое производство пшеницы в 2020/21 году увеличено на 3,3 миллиона метрических тонн до 776,8 миллиона, в основном за счет пересмотра в сторону увеличения урожая Австралии. Производство в Австралии увеличено на 3 миллиона до 33 миллионов тонн.

Благодаря увеличению мирового кормового потребления на 5,2 миллиона тонн в 2020/21 году, общее потребление пшеницы в этом месяце увеличено почти до 776 миллионов тонн. Таким образом, переходящие запасы с сезона на сезон вырастут на символические 0,8 млн. тонн, что явно будет создавать нервозность на рынке летом при ожидании поступления нового урожая.

Интенсивное потребление пшеницы в Китае в качестве корма спровоцировало значительную часть всплеска мирового потребления в этом месяце. После увеличения прогноза по кормовому потреблению в Поднебесной на 5 миллионов тонн, на страну будет приходиться 19 процентов от общего мирового потребления пшеницы по сравнению со средним показателем за 5 лет в 16,5 процента.

Найти наши статистические данные, обзоры и прогнозы можно здесь.

Высокий мировой кормовой спрос повышает цены по сравнению с прошлым годом

В мартовские оценки предложения и спроса на рынке кукурузы США в 2020/21 году не было внесено никаких изменений. Предполагаемое использование кукурузы для производства топливного этанола в 2019/20 году увеличено на 4 миллиона бушелей до 4 857 миллионов бушелей в связи с изменениями, внесенными Национальной службой сельскохозяйственной статистики (NASS). Увеличение топливного потребления снизило оценки кормового и остаточного потребления на соответствующую величину. Прогнозируемая средняя цена фермерских хозяйств на сорго на 2020/21 год повышена на 0,20 долларов до 5,00 долларов за бушель на основе сохраняющегося высокого экспортного спроса и данных о ценах, полученных в течение января.

Прогноз предложения и потребления кукурузы на рынке США на 2020/21 год не изменился по сравнению с прошлым месяцем. Согласно мартовскому отчету Министерства сельского хозяйства США, производство кукурузы в 2020/21 маркетинговом году в стране составит 360,25 млн. тонн. Внутреннее потребление кукурузы оценивается в 305,45 млн. тонн. Согласно прогнозу, экспорт кукурузы составит 65 млн. тонн. Конечные остатки кукурузы, как и в прошлом месяце, прогнозируются на уровне 38,15 млн. тонн, по сравнению с 48,76 млн. тонн в прошлом году.

Согласно отчету МСХ США, производство кукурузы в Европейском союзе в 2020/21 году повышено в этом месяце на 0,10 млн. тонн до 63,70 млн. метрических тонн, что на 3,02 млн. тонн (4,52 процента) меньше по сравнению с прошлым годом. Повышение прогноза произошло за счет уборочной площади, которая увеличена с 8,98 млн. га до 9,00 млн. га. Урожайность между тем осталась без изменений и оценивается в 7,08 тонны с гектара. Прогноз по импорту кукурузы в ЕС в этом месяце остался без изменений и составляет 15,5 млн. тонн.

Согласно мартовскому отчету WASDE производство кукурузы в Украине в 2020/21 году оценивается в 29,5 миллиона метрических тонн, без изменений по сравнению с прогнозом прошлого месяца, но на 17,8 процентов меньше, чем было произведено в прошлом году. Оценки урожайности и уборочной площади также не изменились по сравнению с прошлым месяцем. Урожайность оценивается в 5,46 тонны с гектара, уборочная площадь — в 5,40 миллиона гектаров. Прогноз по экспорту кукурузы из Украины в этом месяце остался на прежнем уровне и составляет 24 млн. тонн.

К началу нового сельскохозяйственного года, который в России датируется 1 июля, запасы зерна в Алтайском крае могут приблизиться к оптимальному показателю. Об этом 11 марта на аграрной конференции в Барнауле рассказал профильный министр Александр Чеботаев. По словам министра, он никогда не верил, что цена на зерно в Алтайском крае напрямую зависит от того, что происходит на мировых рынках. Исключения составляют лишь те редкие случаи, когда с резким обвалом рубля, экспорт набирает обороты, а продукция из далекой Сибири становится конкурентоспособной даже при условии дорогостоящей доставки до портов. Министр сельского хозяйства полагает, что цена на продукцию внутри региона в большей степени зависит от ресурсов, который складываются в Алтайском крае — сколько произвели сами, сколько вывезли и сколько импортировали. По данным статистики, запасы зерна к 1 июля 2021 года могут составить 1,8 млн тонн.

Пшеница:

Рынок не стал реагировать на новости о сильной засухе на юге США, а вдохновился успехами Аргентины и хорошим положением дел в Европе. Мы продолжаем если не падать, то сползать к 600.0. Пока происходящее на рынке совпадает с нашим видением ситуации на март. Будем держать шорты.

Заявки, поданные на египетский тендер, оказались на 10 долларов ниже тех, что подавались зернотрейдерами месяц назад. Это, как минимум, говорит о стабилизации рынка после осенне-зимнего подъема цен. Не исключено, что покупатели смогут заставить продавцов сбавить цены еще сильнее в апреле, так как серьезных угроз новому урожаю не просматривается.

Наши отчеты и прогнозы можно найти здесь. 

В южных регионах России произошло несколько криминальных случаев, связанных с продажей зерна. Оказалось, что мошенник использовал одну ту же схему, промышляя в географически близких регионах. О его «подвигах» говорится в сводках МВД нескольких субъектов Юга РФ. Так, в Карачаево-Черкессии за помощью к правоохранительным органам обратился житель Ставрополья, который пожаловался на кражу посредством обмана порядка 62 тонн пшеницы. Доверчивый покупатель расстался с суммой 995 тыс. руб. Оперативники выяснили, что мошенничество – дело рук 28-летнего уроженца Батайска Ростовской области, который был задержан в Кабардино-Балкарии за совершение аналогичного преступления. И в КБР злоумышленнику удалось обмануть местного жителя на миллион рублей. Прохиндей обещал продать 38 тонн зерна.

Ожидается, что производство сахара в Бразилии снизится в новом маркетинговом году, который начнется в апреле, после того, как неблагоприятная погода ухудшила развитие сахарного тростника, но новые сахарные заводы в стране должны ограничить это снижение. Консалтинговая компания Datagro ожидает, что производство сахара в центрально-южном регионе Бразилии упадет до 36,7 млн. тонн в 2021/22 году (апрель-март) по сравнению с 38,5 млн. тонн в предыдущем сезоне. Аналитики считают, что заводы в Бразилии будут продолжать производить максимальные объемы сахара, поскольку он по-прежнему дает более высокую прибыль, чем этанол.

Экспорт аргентинского соевого масла растет на фоне снижения торговли биодизелем

На фоне снижения спроса на биодизель экспорт соевого масла из Аргентины растет, несмотря на сокращение переработки. Экспорт соевого масла в 2020/21 маркетинговом году (апрель-март) оценивается в 5,9 млн. тонн, что на 800 000 тонн больше, чем в предыдущем году, несмотря на сокращение переработки соевых бобов на 4 млн. тонн и снижение производства соевого масла на 600 000 тонн.

Погрузка зерна в Кемеровской области с начала года выросла вдвое. Объем погрузки зерна на станциях в Кузбассе в январе – феврале 2021 года составил 30,6 тыс. тонн, что в два раза больше показателя, достигнутого за аналогичный период прошлого года. В объеме перевезенных зерновых культур большую долю составляет пшеница, также грузоотправители предъявляют к перевозке ячмень, семена масличных культур. Лидерами по отправке зерна являются станции Белово – 9,6 тыс. тонн, Анжерская – 8 тыс. тонн, Топки – 6,9 тыс. тонн. В основном зерно из Кузбасса отправляют в российские регионы – Бурятию, Приморский, Забайкальский и Хабаровский края, Амурскую, Мурманскую и Иркутскую области.

Сообщается, что государственное зерновое агентство Алжира OAIC закупило не менее 450 000 тонн мукомольной пшеницы опционального происхождения в ходе международного тендера, который завершился во вторник. По данным трейдеров, закупочная цена составляла около 323 долларов за тонну c&f. Пшеница запрашивалась для поставки в два периода от основных поставщиков, включая Европу: 1-15 апреля и 16-30 апреля. В случае доставки из Южной Америки — с 1 по 15 марта и 16-31 марта. Алжир не публикует результаты своих тендеров, отчеты основаны на торговых оценках.

Пшеница:

Цены на пшеницу выросли в большинстве основных стран-экспортеров со времени публикации отчета WASDE в прошлом месяце на фоне реализации российской экспортной политики и обеспокоенности состоянием озимой пшеницы в Соединенных Штатах (282$) и Черноморском регионе (288$) в сочетании с высоким импортным спросом со стороны нескольких крупных рынков. Котировки большинства крупных экспортеров торгуются в пределах узкого диапазона, хотя за последний месяц цены в Аргентине упали (267$), что отражает обилие запасов после недавнего сбора урожая. Несмотря на то, что новые запасы также доступны в Австралии (283$), цены там выросли из-за высокого спроса со стороны азиатских рынков.

Вряд ли пшеница сможет закрепиться выше 652.0. Продолжаем рекомендовать продажи.

Наши отчеты и прогнозы можно найти здесь.