Лидером роста агрокотировок в Чикаго стала соя. Спрос на товар в мире остаётся высоким. Бразилия, в принципе, уже собрала свой рекордный урожай и почти половину его продала, увеличивая нагрузку на поставщиков из США, о чём и сообщалось в нашем предыдущем обзоре. Запасы сои в США сейчас не позволяют с уверенностью сказать, как сложится ситуация на рынке ближе к началу следующего соевого сезона в сентябре даже несмотря на ударные темпы весеннего сева этой культуры. Соевые котировки выросли даже вопреки опять подорожавшему доллару. Настолько, вероятно, высока обеспокоенность биржевиков тем, что запасы бобов в США могут сократиться ниже всяких чиновничьих прогнозов в Вашингтоне. Снова зарегистрирована продажа сои из США Китаю с поставкой в сезоне 2010-11. На этот раз объём составил 174 тыс. тонн.

Soybeans No. 1(ExpDate: 14/05/2010), 0.01 USD/BUSHELS, Daily

В среду июльский соевый контракт в Чикаго подорожал на 12 центов до отметки 1006.00 центов за бушель. Закрытие прошло в средней части дневного торгового диапазона, после достижения максимальной за 3 месяца отметки. Торги закрылись выше психологического уровня 1000.00 ц/б, что является позитивным сигналом для соевого рынка. Новости о повысившемся спросе из Китая оказывают поддержку соевым котировкам. У «быков» есть кратковременное техническое преимущество, которое им удалось на этой неделе увеличить.

Соя потащила за собой наверх кукурузу и пшеницу.

Corn No. 2 Yellow(ExpDate: 14/05/2010), 0.01 USD/BUSHELS, Daily

В среду чикагская июльская кукуруза подорожала на 3.75 цента до отметки 369.00 центов за бушель. Закрытие сессии прошло в средней части дневного торгового диапазона. Рекордные темпы сева в Кукурузном поясе США – основной медвежий фактор для кукурузного рынка. Однако подъём цен после обвала в понедельник может указывать на то, что потенциал к снижению ограничен. «Медведи» пока ещё имеют общее техническое преимущество.

Wheat No. 2 Soft Red(ExpDate: 14/05/2010), 0.01 USD/BUSHELS, Daily

В среду чикагская июльская пшеница подорожала на 1.25 цент до 499.75 центов за бушель. Закрытие прошло в верхней части дневного торгового диапазона и позитив вторника был сохранён. Фонды закрывали свои короткие позиции. На данный момент «медведи» имеют общее техническое преимущество.

Самый большой импортёр пшеницы в Японии, Сумитомо, в этом году планирует расширить ареал своих торговых операций и начать поставки пшеницы из Австралии по всей Азии. К 2013 году Сумитомо хочет удвоить своё присутствие в азиатском регионе. После покупки 50% акций австралийского оператора Emerald Group Australia Pty Ltd японцы планируют экспортировать из Австралии 700 тыс. тонн пшеницы. В прошлом году крупнейший импортёр уже поставил в Японию 700 тыс. тонн пшеницы из Австралии, Канады и США.
Над расширением своего поля деятельности задумались и другие операторы продовольственного рынка Японии, такие как Иточу и Марубени. Страна Восходящего Солнца по-прежнему остаётся одним из самых больших импортёров зерна в мире, но её внутренний рынок постепенно сокращается, — население Японии стареет и вымирает. В странах же Юго-Восточной Азии дело обстоит с точностью до наоборот, — население растёт, доходы растут, причём как нигде на планете. Растёт и спрос. Меняется структура питания в регионе. Всё большим спросом в ЮВА пользуются разнообразные виды выпечки и лапши, тем более, что мировые цены на пшеницу упали и находятся сейчас на низком уровне.
В 2008 году Австралия ликвидировала монополию на экспорт пшеницы. Это предоставило японским компаниям возможность стать активными участниками австралийского рынка.
Сумитомо – единственный японский торговый дом, который располагает элеваторами и экспортной логистикой в Австралии, которая является четвёртым по объёму поставщиком пшеницы в мире после США, России и Канады. С географической точки зрения, Австралия занимает более выгодное положение в Юго-Восточной Азии, чем остальные мировые поставщики. В последнее время серьёзную конкуренцию австралийскому зерну составляет пшеница, отгружаемая из черноморских портов.
Российские зерноэкспортёры заявили о намерениях экспортировать в ЮВА 1.0 млн тонн пшеницы, правда, осталось непонятным, в какие сроки они собираются это сделать. Или это экстра-долгосрочная перспектива? Недавно Бангладеш решила купить 300 тыс. тонн пшеницы из России. Поставщиком зерна выступает Объединенная зерновая компания. Сообщается, что это прямая, а не тендерная закупка. Стоимость зерна составила $219 за метрическую тонну на условиях CIF (стоимость товара плюс страховка и фрахт). Это весьма выгодное ценовое предложение – на последнем закупочном тендере, проведенном 25 марта, цены варьировались от $238,5 до 239,5 за тонну. Зерно будет поставлено импортеру в течение трех месяцев с момента заключения контракта. На его подписание у участников сделки есть 15 дней. 60% контрактного объема должно быть поставлено в порт Читагонг и 40% в порт Монгла. Власти уже заявили о том, что до конца года сделок по импорту зерна заключаться не будет. Итоги последнего тендера будут подведены 11 мая.
Самый главный вопрос по этой сделке для ОЗК и для России будет заключаться в оплате за товар. Потому что «подарить» товар – легче всего, а вот получить за него гарантированный платёж – проблема. Важно также понимать, ставит ли Россия перед собой цель постоянного присутствия в ЮВА со всеми вытекающими отсюда издержками или это только кампания-2010, связанная, прежде всего, с перепроизводством зерна на собственном рынке. В первом случае необходимо усовершенствование или коренная перестройка торгового механизма российских компаний-экспортёров, в которых упор будет делаться на защиту торговых операций от ценового риска, что подразумевает под собой участие в торговых операциях на бирже в Чикаго и ряд других рутинных мероприятий. В последнем же случае, раскидав излишки и решив свои проблемы, поставщикам из России этот регион может стать просто безынтересным.
Сумитомо, будучи не новичком на интертрейде, имеет колоссальный опыт решения стратегических задач.
Покупка Сумитомо 50% акций Emerald Group Australia Pty Ltd не случайна. Мельбурнский оператор намеревается увеличить в ближайшие 3-4 года объёмы хранимого на элеваторах пшеницы, ячменя и рапса с нынешних 2.6 млн тонн до 5 млн тонн. Таким образом, Emerald Group Australia Pty Ltd займёт 15% австралийского зернового рынка.
У Сумитомо в Мельбурне имеется экспортный элеватор, скорость отгрузки с которого составляет 1.5 тыс. тонн зерна в час, а также другие мощности в штатах Виктория и Новый Южный Уэллс по единовременному хранению 1.0 млн. тонн зерна.
В настоящий момент японцы ведут переговоры с потенциальными покупателями из Индонезии, Таиланда, Малайзии, Филиппин, Вьетнама, Южной Кореи и Таиланда, не трогая Китай. В Сумитомо полагают, что Китай в ближайшее время будет обеспечивать себя пшеницей сам.
Несмотря на более низкую себестоимость пшеницы из Чёрного моря Сумитомо не собирается вкладываться в инфраструктурные и логистические проекты за пределами Австралии. Несколько лет назад специалисты компании изучали возможность инвестирования на территории Украины и РФ и пришли к выводу, что занятие это чересчур рискованно.

Sugar #11(ExpDate: 30/04/2010), 0.01 USD/POUNDS, Daily

В среду июльский сахар на ICE повысился в цене на 9 пунктов, остановившись на отметке 16.55 ц/ф. Закрытие сессии произошло в средней части дневного торгового диапазона. «Медведи» имеют общее техническое преимущество. На дневных графиках образовался негативный симметричный треугольник. На ежедневных графиках цены на сахар все еще находятся в стадии более чем двухмесячного спада.

Международные операторы пристально наблюдают за действиями российского правительства в отношении режима импорта сахара-сырца. Большинство полагает, что таможенная пошлина в мае снизятся до 50 долларов за тонну сырца в соответствии с плановыми расчётами, а вот июньский тариф может подорожать до 85 долларов за тонну. Увеличение таможенной пошлины интертрейд, не мудрствуя лукаво, обычно воспринимает как сигнал о насыщении внутреннего рынка.

W4 Ростов

Переработчики зерна в Ставропольском крае покупают пшеницу 3 класса по цене 3700 руб./т., а пшеницу 4 класса по цене 3300 руб./т. Муку с успехом продают в Турцию, в свою очередь турки переправляют её на Филиппины в Манилу. Сельхозпроизводители шутят, что наше зернышко любят кушать в далеких азиатских странах

Индекс IDK пшеницы 4 класса по базису Новороссийск составил на 22 апреля 3805 руб./т и по сравнению со средой увеличился на 14 руб./т.

W4 Новороссийск

Общий объем открытых позиций на торговой площадке IDK на 17:00 снизился на 4,54% и составил 1941 млн рублей.
Объем заявок на покупку (1111 млн рублей) снизился на 4,65%, объем предложений на продажу (830 млн рублей) снизился на 4,40%. Соотношение покупок и продаж 22 апреля составляет 1,34.
Удачи в торговле!