Рынок зерновых:

Ситуация такова, что найти в ней что-то хорошее крайне непросто. Запад будет проводить учения по теме «Ядерная война». Только учения ничего больше. Зато спрос на бункеры и иные убежища, несомненно, продолжит расти.

А мы, несмотря на приближающийся конец цивилизации, продолжаем анализировать рынки.

Всем здоровья. Всем здравствуйте!

Данный выпуск подготовлен при непосредственном участии аналитиков торговых площадок eOil.ru и IDK.ru.

Россия встречает сильные препятствия при заключении, реализации и сопровождении внешнеторговых сделок на рынке продовольствия. Нельзя исключать, что «зерновая сделка» будет закрыта в ближайшие пару недель, что приведет к остановке экспорта украинского зерна.

Данные USDA по валовому сбору не принесли никаких сюрпризов. Всё спокойно. Зерновых и масличных уродилось много. Для России это не очень хорошо, так как даже если весь наш экспорт будет перекрыт, остальной мир спокойно справится с ситуацией и восполнит дефицит. Таким образом, на данный момент разыграть продовольственную карту в конфликте с Западом в отличии от нефтяной и газовой у Кремля не получится.

Турки выжимают максимум из конфликта на Украине. Мало того, что им, судя по всему, позволят создать у себя газовый хаб, так еще и помогут с организацией зерновой биржи. Стоит ли России так раскармливать своего южного соседа даже в текущей непростой ситуации, учитывая здесь же строительство атомной станции и многомиллионный поток туристов и частных инвесторов? Это большой вопрос.

На данный момент мы можем говорить о коррекции цен на рынке пшеницы и кукурузы, но вряд ли мы увидим ход ниже 750.0 центов за бушель по пшенице и 550.0 центов за бушель по кукурузе.

Найти наши статистические данные, обзоры и прогнозы можно здесь.

Рынок энергоносителей:

Мир разделился на две половины. Западу и иным потребителям нужны дешевые ресурсы. России и иным экспортерам нужны высокие цены. На рынке нефти идет жесткая подковерная борьба. До выборов в США остается меньше месяца. Байдену и компании надо рисовать красивую картинку. Нельзя исключать, что её помогают создавать и американские хедж-фонды, вот только у арабов денег столько, что куры не клюют. Битва между ОПЕК+ и администрацией Байдена продолжается. В данный момент рынок по Brent не виден ниже 90.00 долларов за баррель.

Москва заявила, что ни нефти, ни газа не будет у тех стран, которые введут ценовые ограничения. Европа пока держит хвост пистолетом, так как за счет остановки предприятий, потребляющих газ, смогла создать кое-какие запасы на зиму. В случае настоящих холодов мы станем свидетелями народного гнева замерзающих людей. Евробюрократам должно быть сейчас очень страшно. Для них нет ничего важнее прогноза погоды.

Иран почихал на всех подряд и запустил новые центрифуги для обогащения урана, которые он не должен был вводить в строй по условиям ядерной сделки. Таким образом, дополнительного миллиона баррелей в день иранской нефти на рынке в ближайшие 6 месяцев не ждем.

В эти дни, видя, как Россия в одиночку, который раз противостоит Западу, многие государства средней руки задумались над тем, что в арсенале надо иметь что-то такое, что нанесет агрессору непоправимый ущерб.

Озвучим свой прогноз на перспективу 3 – 5 лет. Гонки вооружений нам не избежать. ЮАР, Египет, Саудовская Аравия, Турция, Индонезия, Вьетнам, Чили, Бразилия, Мексика, возможно даже скандинавские страны, и другие государства могут задуматься об обладании чем-то опасным и одновременно компактным.

Для тревожного времени нужно много ресурсов. И мы продадим их всем страждущим, но только по рыночной цене.

Доллар/рубль:

В прошлом обзоре, мы говорили о том, что пара доллар/рубль – это живой мертвец. И это так. Но на прошлой неделе зомби повел себя резво и даже попытался перелезть через забор с отметкой 65.00, но зацепился за 64.80 и выше занести свою ногу не смог. После недолгой борьбы, наполненной тихим рычанием, покойник отступил на менее значимые позиции. Мы вправе ожидать отката к уровню 60.00 после чего существо предпримет очередную атаку, направленную вверх с долгосрочной целью на уровне 74.00.

Крепкий доллар заставит должников в перспективе платить больше по взятым на себя обязательствам. Спрос на американскую валюту вырастет, что может привести к падению цен на сырьевые товары, так как для того, чтобы насобирать необходимое количество долларов для обслуживания долга, многие компании будут предоставлять скидки на свою продукцию, в том числе и на сырье.

Отметим, что торги по рублю могут завершиться в любой день и час из-за ввода новых западных санкций. Это признает и наш Центральный Банк. Поэтому, призываем всех трейдеров еще раз осознать все возможные риски по ведению торговли данной парой.

Wheat No. 2 Soft Red. CME Group

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих по пшенице. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых коротких позиций управляющих активами больше, чем длинных. Продавцы контролируют рынок. За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 7.2 тыс. контрактов. Продавцы активно заходили на рынок, а позиции покупателей остались неизменными. Спред между короткими и длинными позициями увеличился, продавцы упрочили своё преимущество.

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 14 декабря. Мы продолжим воздерживаться от покупок, рассчитывая на ход к уровню 825.0 центов за бушель. Там будем думать о входе в лонг.

Сценарий падения: держим шорты. Мы хотим уже не только уровень 825.0, но и 750.0. Аппетит приходит во время еды. Будем продавать.

Рекомендации для рынка пшеницы:

Покупка: при подходе к 825.0. Стоп: 808.0. Цель: 1070.0.

Продажа: сейчас. Стоп: 910.0. Цель: 825.0 (750.0) центов за бушель.

Поддержка – 822.4. Сопротивление – 906.2.

Corn No. 2 Yellow. CME Group

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих по кукурузе. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых длинных позиций управляющих активами больше, чем коротких. Покупатели контролируют рынок. За прошлую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 25.7 тыс. контрактов. Изменение значительное. Покупатели заходили на рынок в больших количествах. Продавцы также нарастили число своих позиций, но слабо. Спред между длинными и короткими позициями увеличился, преимущество быков выросло.

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 14 декабря. На рынке накал борьбы возрос. Нам надо подниматься выше уровня 700.0. Если этого не произойдет, то котировки упадут.

Сценарий падения: быков собралось крайне много. Товарищи покупатели могут стать жертвой атаки двух или трех хедж-фондов. Может быть очень интересно на рынке в следующие пару недель. На текущих уровнях риск оправдан, желающие могут попробовать войти в шорт.

Рекомендации для рынка кукурузы:

Покупка: нет. Кто в позиции от 680.0, перенесите стоп на 670.0. Цель: 750.0 центов за бушель.

Продажа: сейчас, добавить после падения ниже 670.0. Стоп: 717.0. Цель: 550.0 центов за бушель.

Поддержка – 680.0. Сопротивление – 700.0.

Soybeans No. 1. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем ноябрьский фьючерс, дата экспирации 14 ноября. Рекомендуем воздерживаться от покупок сои. Её уродилось много.

Сценарий падения: здесь можно открыть шорт или нарастить старые позиции. Не будет ничего удивительного в том, что мы упадем вплоть уровня 1000.0.

Рекомендации для рынка сои:

Покупка: нет.

Продажа: сейчас. Стоп: 1440.0. Цель: 1000.0. Кто в позиции от 1420.0, 1400.0 и 1390.0 держите стоп на 1440.0. Цель: 1000.0 центов за бушель.

Поддержка – 1365.0. Сопротивление – 1411.0.

Sugar 11 white, ICE

Сценарий роста: рассматриваем мартовский фьючерс, дата экспирации 28 февраля. Жаль, но рынок не дал нам шанса зацепиться за покупку. По текущим ценам не покупаем.

Сценарий падения: пока остаемся вне рынка. Цены могут подняться до уровня 19.37 центов за фунт.

Рекомендации по рынку сахара:

Покупка: при откате к 18.20 и 18.10. Стоп: 17.60. Цель: 19.37 центов за фунт.

Продажа: думать при подходе к 19.37.

Поддержка – 18.54. Сопротивление – 19.37.

Сoffee С, ICE

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 19 декабря. Очень сильный сброс вниз. Напрашивается откат. Купим на текущих отметках.

Сценарий падения: продолжаем держать шорты. При подъеме к 210.0 стоит нарастить шорт.

Рекомендации по рынку кофе:

Покупка: сейчас. Можно агрессивно. Стоп: 193.0. Цель: 350.00 центов за фунт.

Продажа: нет. Кто в позиции от 220.0, перенесите стоп на 218.00. Цель: 150.00 центов за фунт.

Поддержка – 192.15. Сопротивление – 200.15.

Brent. ICE

Смотрим на объемы открытого интереса по Brent. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа ICE.

На данный момент открытых длинных позиций управляющих активами больше, чем коротких. Покупатели контролируют рынок. За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 13 тыс. контрактов. Покупатели заходили на рынок, продавцы закрывали позиции. Спред между длинными и короткими позициями увеличился. Быки продолжают усиливать контроль над рынком.

Сценарий роста: рассматриваем октябрьский фьючерс, дата экспирации 31 октября. Текущие уровни привлекательны для покупок. Рынок вряд ли сможет уйти ниже уровня 88.00 долларов за баррель.

Сценарий падения: продолжаем воздерживаться от продаж. Судя по открытому интересу, спекулянты наращивают лонги.

Рекомендации для рынка нефти марки Brent:

Покупка: сейчас. Стоп: 87.00. Цель: 110.00. долларов за баррель.

Продажа: нет.

Поддержка – 90.22. Сопротивление – 98.96.

WTI. CME Group

Фундаментальные данные США: число активных буровых установок выросло на 8 единиц и составляет 610 штук.

Коммерческие запасы нефти в США выросли на 9.879 до 439.082 млн. баррелей, при прогнозе +1.75 млн. баррелей. Запасы бензина выросли на 2.022 до 209.482 млн. баррелей. Запасы дистиллятов упали на -4.853 до 106.063 млн. баррелей. Запасы в хранилище Кушинг упали на -0.309 до 25.647 млн. баррелей.

Добыча нефти упала на -0.1 до 11.9 млн. баррелей в день. Импорт нефти вырос на 0.116 до 6.063 млн. баррелей в день. Экспорт нефти упал на -1.679 до 2.872 млн. баррелей в день. Таким образом, чистый импорт нефти вырос на 1.795 до 3.191 млн. баррелей в день. Переработка нефти упала на -1.4 до 89.9 процента.

Спрос на бензин упал на -1.189 до 8.276 млн. баррелей в день. Производство бензина упало на -0.846 до 9.168 млн. баррелей в день. Импорт бензина вырос на 0.219 до 0.699 млн. баррелей в день. Экспорт бензина вырос на 0.256 до 1.052 млн. баррелей в день.

Спрос на дистилляты вырос на 0.265 до 4.37 млн. баррелей. Производство дистиллятов упало на -0.325 до 4.863 млн. баррелей. Импорт дистиллятов упал на -0.002 до 0.079 млн. баррелей. Экспорт дистиллятов упал на -0.39 до 1.266 млн. баррелей в день.

Спрос на нефтепродукты упал на -1.56 до 19.271 млн. баррелей. Производство нефтепродуктов упало на -1.777 до 20.768 млн. баррелей. Импорт нефтепродуктов вырос на 0.49 до 1.862 млн. баррелей. Экспорт нефтепродуктов вырос на 0.995 до 7.056 млн. баррелей в день.

Спрос на пропан упал на -0.035 до 0.895 млн. баррелей. Производство пропана выросло на 0.037 до 2.494 млн. баррелей. Импорт пропана упал на -0.007 до 0.075 млн. баррелей. Экспорт пропана вырос на 0.133 до 1.518 млн. баррелей в день.

Смотрим на объемы открытого интереса по WTI. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых длинных позиций управляющих активами больше, чем коротких. Покупатели контролируют рынок. За прошлую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 18.6 тыс. контрактов. Изменение значительное. Продавцы неохотно уходили с рынка, покупатели массово заходили в позиции. Спред между длинными и короткими позициями увеличился, преимущество быков выросло.

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 21 ноября. С текущих уровней и при откате к 82.00 можно покупать. Рынок вряд ли сможет пройти ниже уровня 80.00.

Сценарий падения: рынок развернулся вверх. Пока не продаем.

Рекомендации для нефти марки WTI:

Покупка: сейчас и при подходе к 82.00. Стоп: 79.00. Цель: 103.00.

Продажа: нет.

Поддержка – 82.05. Сопротивление – 92.50.

Gas-Oil. ICE

Сценарий роста: рассматриваем ноябрьский фьючерс, дата экспирации 10 ноября. Будем покупать в расчете на продолжение роста. Ситуация с топливом, особенно в Европе, будет напряженной.

Сценарий падения: продавать не будем. Есть большие сомнения в способности рынка энергоносителей развернуться вниз.

Рекомендации по Gasoil:

Покупка: сейчас. Стоп: 1030.0. Цель: 1320.0. Кто в позиции от 1055.00, держите стоп на 960.00. Цель: 1320.00.

Продажа: нет.

Поддержка – 1043.00. Сопротивление – 1168.50.

Natural Gas. CME Group

Сценарий роста: смотрим на ноябрьский фьючерс, дата экспирации 27 октября. Картинка заманивает нас. Продолжаем рекомендовать покупки. Надо быть готовым к проколу вниз и отскоку вверх.

Сценарий падения: мы слишком низко для нашего тревожного времени. В шорт не входим.

Рекомендации по природному газу:

Покупка: сейчас. Стоп: 6.200. Цель: 15.000!!! Кто в позиции от 6.500 и 6.800, держите стоп на 6.200. Цель: 15.000!!!

Продажа: нет.

Поддержка – 6.303. Сопротивление – 7.169.

Gold. CME Group

Сценарий роста: уровни интересны для тактической покупки. Можно агрессивно. Если что-то произойдет и рынок развернется вверх, эти лонги будут билетами в первом ряду в нашем вечном кинотеатре.

Сценарий падения: настойчивость на шортах приносит плоды. Не исключено, что рынок посетит отметку 1480.

Рекомендации по рынку золота:

Покупка: сейчас. Стоп: 1627. Цель: 2400?!!!

Продажа: нет. Кто в позиции от 1700, перенесите стоп на 1703. Цель: 1480 долларов за тройскую унцию.

Поддержка – 1616. Сопротивление – 1660.

EUR/USD

Сценарий роста: по евро пока ничего хорошего. Дорогая энергия ударит по Европе крайне сильно в 2023-м году.

Сценарий падения: продолжим наращивать шорты. Нам нужна отметка 0.8600. Положительная разница процентных ставок между долларом и евро загонит европейскую валюту в подвал.

Рекомендации по паре евро/доллар:

Покупка: нет.

Продажа: сейчас. Стоп: 0.9840. Цель: 0.8600. Кто в позиции от 0.9720, перенесите стоп на 0.9840. Цель: 0.8600.

Поддержка – 0.9531. Сопротивление – 0.9833.

USD/RUB

Сценарий роста: покупки от уровня 61.00 можно держать. Если рынок даст возможность купить от 60.00 и 59.00, то нужно это сделать. Учитывая то, что рынок оценивает не только настоящее, но и будущее, можем смело сказать: на фоне санкций фундаментальных предпосылок для укрепления российской валюты на горизонте два — три месяца нет.

Сценарий падения: не отрицаем, что возможны сюрпризы, и рубль на тонком рынке может окрепнуть до 55.00. Но если гигантский профицит во внешней торговле не повлиял на курс рубля к доллару в сентябре, то почему укрепление должно произойти сейчас, когда ясно, что Россия к концу года сократит прибыль от продажи ресурсов на фоне санкций? Входить в лонг по рублю против доллара не будем.

Рекомендации по паре доллар/рубль:

Покупка: при падении к 60.00 и 59.00. Стоп: 57.40. Цель: 74.00. Кто в позиции от 61.60, держите стоп на 57.40. Цель: 74.00.

Продажа: нет.

Поддержка – 59.61. Сопротивление – 64.81.

RTSI. MOEX

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 15 декабря. На фоне восьмого пакета санкций от Евросоюза индекс стоит в диапазоне. С приближением зимы Запад теряет интерес к тому, что происходит на Украине, предпочитая несколько дистанцироваться от конфликта. Пусть это происходит и не по всем направлениям, но есть ощущение, что ситуацию будут пытаться как-то спустить на тормозах. Если появятся намеки на заключение соглашения с Киевом, то рынок метнется вверх. Однако, на данный день и час позитивных новостей у нас нет.

Сценарий падения: если мы поднимемся выше уровня 105000, то возможно, что нам придется пересмотреть свои медвежьи взгляды на текущую ситуацию. А пока этого не произошло, будем продолжать держать шорт от 118000. Цели на 80000 и на 50000 пунктов остаются.

Рекомендации по индексу РТС:

Покупка: думать в случае роста выше 105000.

Продажа: нет. Кто в позиции от 118000, перенесите стоп на 106000. Цель: 80000 (50000).

Поддержка – 95140. Сопротивление – 102590.

Приведенные в данной статье рекомендации НЕ являются прямым руководством к действию для спекулянтов и инвесторов. Все идеи и варианты работы на рынках, представленные в этом материале, НЕ имеют 100% вероятности исполнения в будущем. Сайт не несет никакой ответственности за результаты сделок.

Предыдущий прогноз

USDA. Баланс по кукурузе на 15 октября 2022. США