На прошлой неделе американские экспортеры продали необычно большие объемы кукурузы, которые раньше были возможны только при активном участии Китая на рынке. Но на этот раз Китай отсутствовал, и его намерения по импорту пока остаются неясными. Тем не менее, недавний шквал экспортных продаж отражает обильные и дешевые поставки американской кукурузы, которые должны помочь Соединенным Штатам легко сохранить звание главного экспортера в 2024-25 году. За неделю экспортные продажи кукурузы из США составили 4,18 млн тонн (164,7 млн бушелей), что немного превзошло все торговые оценки. За последние несколько десятилетий только четыре недели характеризовались более высокими показателями, и все они пришлись на начало 2021 года.

Пшеница:

Решение Запада дать Украине дальнобойное высокоточное оружие может иметь последствия и для рынков. Мы не знаем ответ Кремля на данное действие, что делает ситуацию непредсказуемой. Учитывая то, что Россия производит 11% всей пшеницы, нельзя исключать каких-либо ответных мер в том числе и в области поставок сырья, что может привести к глубокому стрессу в мировой экономике. Рынок должен заложить премию к росту напряженности во внешней политике. Ниже 500.00 в текущих обстоятельствах мы быть не должны.

Наши отчеты и прогнозы можно найти здесь. 

Видео взято с платформы Youtube. Возможны проблемы с загрузкой контента.

Более 8 тысяч единиц сельхозтехники продано с начала года в Казахстане. Это на 52% больше по сравнению с прошлым годом.

Рынок зерновых:

В течение последней недели пшеница обозначила своё стремление уйти к 500.0 на Чикагской бирже. Котировки SRW снизились за неделю на 7% на фоне сильно укрепившегося индекса доллара, а также на фоне опасений, что Китай станет закупать меньше сельхозпродукции именно в США. Отметим, что слабеющий рубль, делает покупку российской пшеницы более привлекательной, по сравнению с другими крупными поставщиками. Однако конкуренция за рынок с Бразилией и Восточной Европой никуда не денется. Труд в этих регионах недорогой. Тем не менее, цены останутся адекватными и места на рынке всем хватит, так как спрос будет на высоком уровне. Ниже уровня 500.0 центов за бушель рынок пшеницы в США на данный момент не виден.

Если для США рассуждения по поводу падения спроса со стороны Китая актуальны, впрочем, сами виноваты, не надо было пугать санкциями и пошлинами Пекин, то для России и Казахстана это шанс залезть в Китай еще глубже. За этот год поставки сельхозпродукции в Китай из России существенно выросли: пшеницы на 100%, ячменя на 50%, свинины на 30% есть рост и по другим позициям. Объемы пока небольшие, но Пекин поворачивается в данном вопросе к нам лицом. Китай импортирует около 20 млн. тонн пшеницы и 15 млн. тонн ячменя каждый год, причем большую часть из Австралии и Канады, а в последние годы стали брать и из США. Не слишком хорошая геополитическая конструкция на фоне анонсированной Трампом торговой войны с Пекином. Перспектива роста конфронтации с Западом заставляет китайцев всё больше продукции брать из России.

Читая наши прогнозы, вы могли взять ход вниз по рыку золота от 2694 до 2550.

Найти наши статистические данные, обзоры и прогнозы можно здесь.

Россия может ввести запрет на ввоз семян подсолнечника и кукурузы из недружественных стран, то есть установить нулевую квоту, узнали «Известия». Действующая квота на ввоз оказалась невыбранной, кроме того, отечественные семена этих культур показали достойные результаты урожайности.

В зерновой терминал «Порт Высоцкий» впервые доставлена партия пшеницы. По внутренним водным путям доставлено свыше пяти тысяч тонн.

Судно с товаром отправилось из Свияжска, прошло по Волге и через Волго-Балт вышло в Финский залив. Этот рейс продемонстрировал эффективность логистической связки «река — море». Зерно пойдет на экспорт также морским путем. Порт Высоцк расположен на острове Высоцкий в Финском заливе в 50 км от российско-финляндской границы. В границах порта находится Угольный терминал. В 2023 году оператор терминала сообщил о запуске в эксплуатацию терминала по перевалке зерна.

Соевые бобы торговались в четверг с небольшим утренним снижением на 2 цента. Сессия среды завершилась снижением контрактов на 2 ¾ — 4 цента, в то время как ближайшие и скоро истекающие ноябрьские контракты выросли на ¾. За ночь была осуществлена 61 поставка ноябрьских соевых бобов. Предварительный открытый интерес в среду вырос на 14 195 контрактов. Фьючерсы на соевую муку снизились за день на 50 центов до $1,30 за тонну. Фьючерсы на соевое масло продолжили снижаться, потеряв от 85 до 105 пунктов. В четверг утром были опубликованы данные CONAB, которые показали незначительное увеличение на 0,09 млн тонн производства сои в Бразилии до 166,14 млн тонн.

Пшеница:

Проблемы с озимой пшеницей могут привести к некоторому снижению валового сбора в кажущемся далеким сезоне 25/26. При этом последствия не оцениваются как катастрофические. Никто не пишет о падении валового сбора ниже 80 млн. тонн. Все как-то продолжают верить в лучшее. В целом, пока мы не знаем, что там будет за погода посыпать голову пеплом рано, это правда. Отметим, что в России, на фоне происходящих трансформаций, занятие сельским хозяйством станет престижным делом. Не исключено, что в течение нескольких лет доля с/х продукции в структуре ВВП вырастет.

Наши отчеты и прогнозы можно найти здесь. 

В этом году показатель по урожаю зерна в Челябинской области снова перешагнул отметку в два миллиона тонн. По словам губернатора Алексея Текслера, высокая урожайность свидетельствует о высокотехнологическом агропромышленном комплексе Южного Урала.

Итоги уборочной кампании губернатор подвел на совещании с главами муниципалитетов и членами регионального правительства. Алексей Текслер поблагодарил аграриев и глав территорий за эффективную и быструю уборку.

Согласно отчету Министерства сельского хозяйства США, производство сои в Китае в 2024-25 маркетинговом году прогнозируется на уровне 19,9 млн тонн, исходя из более высокой урожайности и посевной площади в 9,95 млн га, что предшествует прогнозируемому импорту в 104 млн тонн. Если производство будет реализовано, то оно немного увеличится по сравнению с прогнозируемыми 19,7 млн тонн в 2023-24 году. Ожидания по импорту, хотя и немного снизились с 104,8 млн тонн в 2023-24 годах, были повышены по сравнению со 103 млн тонн в предыдущем отчете Министерства. Начальные запасы на 2024-25 году прогнозируются на уровне 36,4 млн тонн по сравнению с 31,8 млн тонн в предыдущем году.

Пшеница:

Интересно, что цены на российскую пшеницу продолжают находиться на уровне 228 долларов за тонну и имеют предпосылки к дальнейшему снижению, а не росту, что можно было бы предполагать несколькими неделями ранее. Следом за Черноморским базисом снижаются цены и во Франции. Германия и США пока стоят в районе 250 – 260, но способны присоединиться к падению. Драйверов для роста сейчас на рынке нет.

Если рынок скорректируется вверх, то можно будет присоединиться к падению. Если нет, то тогда проводим рынок глазами до 500.0 и там будем покупать.

Наши отчеты и прогнозы можно найти здесь. 

Фьючерсы на кукурузу во вторник держались на уровне, учитывая снижение контрактов на 2-4 цента. Возможно, быкам помогает экспортная распродажа. Сегодня утром USDA сообщило о продаже 110 500 тонн кукурузы на экспорт в Мексику на 2024/25 год. Еженедельный отчет FGIS об экспорте показал, что на неделе до 7 ноября было экспортировано 793 012 тонн кукурузы. Это на 0,58% меньше, чем на предыдущей неделе, но на 10,35% больше, чем на той же неделе прошлого года. Из этого общего количества 393 104 млн тонн было отправлено в Мексику, а 136 377 млн тонн — в Колумбию. Объем поставок в маркетинговом году составляет 8,235 млн тонн, что на 31,32% больше, чем за аналогичный период прошлого года.

Производство кукурузы в Европейском союзе в 2024-25 году станет третьим самым низким за последнее десятилетие из-за снижения урожайности в Восточной Европе. По данным аналитической компании Strategie Grains, в Европе будет произведено около 58 миллионов тонн кукурузы. С началом уборки урожая «прогнозы урожайности резко ухудшились в Центральной Европе, а также в Румынии и Болгарии», — говорится в отчете компании. Общее производство зерна в Европе снижается после того, как все культуры столкнулись с погодными условиями в этом сезоне. Для мягкой пшеницы подтверждается значительно меньший урожай в ЕС «наряду с резким снижением урожая в России и, в меньшем масштабе, на Украине».