Рынок зерновых:

В пятницу 10-го числа ждем выхода отчета USDA. Рынок может получить мощный допинг для роста в случае снижения прогнозов по валовому сбору зерновых.

Тревожные новости поступают из Европы. Ожидается, что 27 стран Европейского союза и Великобритания, которая вышла из состава блока в январе, в 2020 году соберут 131.3 миллиона тонн мягкой пшеницы, согласно среднему прогнозу аналитиков и трейдеров, опрошенных Reuters.

В итоге производство окажется ближе к уровню засушливого 2018 года в 128.3 млн., чем к прошлогодним 147 млн., согласно оценкам Европейской комиссии.

Ожидание снижения валового сбора может способствовать росту цен на зерно в ближайшие недели. Судя по тому, что мы видим на графиках, июль может стать бычьим месяцем.

Руководство IDK.ru решило оказать всем посетителям сайта поддержку в условиях ограничительных мер, связанных с коронавирусом, поэтому до середины августа наши еженедельные прогнозы будут в свободном доступе. Заходите на наш сайт, вкладка «Статистика», раздел «Аналитика».

Рынок энергоносителей:

Для Соединенных Штатов история с ростом числа заболевших в сутки до 50 тысяч человек в день может закончиться повторным параличом экономики минимум на месяц. Тем не менее, второй цикл ограничений должен пройти легче, так как есть опыт, и уже есть препараты, пусть и экспериментальные.

Для нефтяного рынка неспособность США обуздать эпидемию и собственных граждан плохая новость. В прошлом месяце ОПЕК сократила производительность до 22.69 млн. баррелей в день. Это самый низкий показатель с мая 1991 года. И кто знает, возможно этого окажется недостаточно уже в ближайшие недели.

Если страны ОПЕК+ хотят сохранить свою долю на рынке им придется довольствоваться низкой ценой: 30 долларов за баррель. Если цена будет выше, то добычу будут поддерживать как в США, так и в других странах не входящих в сделку ОПЕК+.

Доллар/рубль:

Индекс RGBI перешел к снижению. Ярко выраженного падения мы не видим, однако, почувствовав слабость рынка, спекулянты могут начать распродажу российских облигаций, что приведет к уходу части активов из рублевой зоны.

Результаты голосования по поправкам в конституцию не вызвали на Западе бурной реакции, видимо просто потому, что своих проблем хватает в связи с пандемией. Падение мирового ВВП по итогам года может составить более 10 процентов при условии развития второй волны заражения, что будет равняться полноценному экономическому кризису.

Цены на нефть находятся на комфортном уровне для российского бюджета. Если никаких внешних потрясений не будет, то рубль вряд ли будет быстро сдавать свои позиции. Более того, сохранив рынки энергоносителей в Германии и Китае, российская экономика может сохранить тонус по сравнению с более развитыми странами. В этом случае состоится ход к уровню 66.00 по данной паре.

В связи с Днем независимости в США новых данных по открытому интересу на бирже CME Group сегодня у нас нет.

Wheat No. 2 Soft Red. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем сентябрьский фьючерс, дата экспирации 14 сентября. Всплеск цен на прошлой неделе может привести к ходу вверх вплоть до 545.0. Если отрабатывать данный сценарий, то текущие уровни весьма привлекательны для покупок. Если будет падение к 480.0 – покупать обязательно.

Сценарий падения: рынок не дал нам отметку 440.0 и откатил вверх. Пока мы под 500.0 возможна борьба за новую стадию падения, однако мы предлагаем не принимать в данной борьбе участия.

Рекомендация:

Покупка: сейчас. Стоп: 470.0. Цель: 544.0.

Продажа: нет. Забрали ход от 518.0 до 491.0.

Поддержка – 481.2. Сопротивление – 500.4.

Corn No. 2 Yellow. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем сентябрьский фьючерс, дата экспирации 14 сентября. Быки атаковали перед Днем независимости в США, в этом есть какая-то романтика. На самом деле вышел отчет о сокращении фактических посевов кукурузы в США с 97 до 92 миллионов акров. Судя по уровням Фибоначчи рынок может вырасти до уровня 415.0. Если отчет USDA покажет сокращение производства, то мы за июль успеем достигнуть района 400.0.

Сценарий падения: с продажами ничего не вышло. Новых попыток войти в шорт не делаем берем паузу.

Рекомендация:

Покупка: сейчас и вплоть до 330.0. Стоп: 320.0. Цель: 415.0.

Продажа: нет.

Поддержка – 330.6. Сопротивление – 353.6.

Soybeans No. 1. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем сентябрьский фьючерс, дата экспирации 14 сентября. Рост спроса на корма в Европе и восстановление спроса на сою в Китае после африканской чумы свиней подталкивают рынок вверх. В районе 900.0 рынок будет встречен продавцами, но скорее всего мы пройдем к 950.0 до конца месяца.

Сценарий падения: видим агрессивный рост цен. От продаж пока воздержимся.

Рекомендация:

Покупка: нет. Кто в позиции от 840.0, перенесите стоп на 867.0. Цель: 950.0. На 900.0 можно закрыть 20% позиции.

Продажа: нет.

Поддержка – 872.2. Сопротивление – 899.2.

Sugar 11 white, ICE

Сценарий роста: рассматриваем октябрьский фьючерс, дата экспирации 30 сентября. Пройти выше 12.40 будет непросто. Однако интенсивность роста предполагает, что мы все-таки пройдем выше данного уровня и пойдем к 14.00. В случае роста выше 12.50 – покупать.

Сценарий падения: пока можно держать шорты, так как есть небольшие шансы на продолжение падения. Смысла что-0то менять нет, так как наш стоп на 12.30, что крайне близко к текущим уровням.

Рекомендация:

Покупка: в случае роста выше 12.50. Стоп: 11.90. Цель: 14.00.

Продажа: нет. Кто вошел от 11.96, держите стоп на 12.30. Цель: 10.60.

Поддержка – 11.28. Сопротивление – 12.40.

Сoffee С, ICE

Сценарий роста: рассматриваем сентябрьский фьючерс, дата экспирации 18 сентября. Видим ярко выраженный пробой линии сопротивления. После такого рывка напрашивается откат, который даст возможность докупить или просто войти в покупки.

Сценарий падения: если медведи сдадут 106.0, то движение вверх продолжится. Видим, что данный уровень был поддержкой долгое время, теперь от может стать сопротивлением. Отметим, что есть беспокойство по поводу сбора кофе в этом и следующем году из-за коронавируса. В Бразилии дела в борьбе с пандемией крайне плохи.

Рекомендация:

Покупка: при касании 100.10. Стоп: 94.00. Цель: 125.00. Кто в позиции от 96.00, перенесите стоп на 94.00. Цель: 125.0.

Продажа: нет. Забрали ход от 112.0 до 103.0.

Поддержка – 98.85. Сопротивление – 105.20.

Brent. ICE

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа ICE.

На фоне Дня независимости в США видим потерю интереса спекулянтов к новым ставкам. Возможно, что определенное оживление будет на следующей неделе. Не забываем, что приближается середина лета и для повышенной активности на рынке нужен какой-либо повод.

Сценарий роста: рассматриваем июльский фьючерс, дата экспирации 31 июля. Движение вверх выдыхается. В возможный ход к 45.50 верим, а вот в более сильный рост нет. Коронавирус вновь начал свирепствовать.

Сценарий падения: текущий район удобен для продаж. «Диагональный треугольник» который, вероятно, закончит данное восходящее движение на 45.50 приведет к развороту вниз.

Рекомендация:

Покупка: нет.

Продажа: сейчас. Стоп: 43.20. Цель: 32.40. Или при подходе к 45.50. Стоп: 47.60. Цель: 32.40.

Поддержка – 39.27. Сопротивление – 45.49.

WTI. CME Group

Фундамент: число буровых установок в США упало на 3 единицы до 185 штук.

Коммерческие запасы нефти в США упали на -7.195 до 533.527 млн. баррелей. Запасы бензина выросли на 1.199 до 256.521 млн. баррелей. Запасы дистиллятов упали на -0.593 до 174.127 млн. баррелей. Запасы в хранилище Кушинг упали на -0.263 до 45.582 млн. баррелей.

Добыча нефти не изменилась и составляет 11 млн. баррелей в день. Импорт нефти упал на -0.571 до 5.969 млн. баррелей в день. Экспорт нефти упал на -0.065 до 3.092 млн. баррелей в день. Таким образом, чистый импорт нефти упал на -0.506 до 2.877 млн. баррелей в день. Переработка нефти выросла на 0.9 до 75.5 процента.

Спрос на бензин упал на -0.047 до 8.561 млн. баррелей в день. Производство бензина выросло на 0.111 до 8.905 млн. баррелей в день. Импорт бензина вырос на 0.307 до 1.011 млн. баррелей в день. Экспорт бензина вырос на 0.197 до 0.483 млн. баррелей в день.

Спрос на дистилляты вырос на 0.312 до 3.778 млн. баррелей. Производство дистиллятов выросло на 0.063 до 4.624 млн. баррелей. Импорт дистиллятов вырос на 0.066 до 0.135 млн. баррелей. Экспорт дистиллятов упал на -0.062 до 1.066 млн. баррелей в день.

Спрос на нефтепродукты упал на -0.995 до 17.353 млн. баррелей. Производство дистиллятов упало на -0.767 до 20.316 млн. баррелей. Импорт дистиллятов упал на -0.259 до 1.937 млн. баррелей. Экспорт бензина вырос на 0.115 до 4.744 млн. баррелей в день.

Спрос на пропан упал на -0.006 до 0.695 млн. баррелей. Производство пропана выросло на 0.076 до 2.23 млн. баррелей. Импорт пропана упал на -0.004 до 0.059 млн. баррелей. Экспорт пропана упал на -0.052 до 1.127 млн. баррелей в день.

Сценарий роста: рассматриваем августовский фьючерс, дата экспирации 21 июля. Цены продолжают находиться высоко. Для входа в лонг нам нужен откат, желательно в район 30.00.

Сценарий падения: продолжаем считать, что мы вправе рассчитывать на разворот вниз в данном районе. Импульс вверх выдохся, здесь можно продавать.

Рекомендация:

Покупка: нет.

Продажа: от 43.30 продавать обязательно. Стоп: 46.10. Цель: 30.00. Или сейчас, стоп 40.70. Цель: 30.00.

Поддержка – 36.91. Сопротивление – 43.26.

Gas-Oil. ICE

Сценарий роста: рассматриваем июльский фьючерс, дата экспирации 10 июля. Цены продолжают оставаться в растущем ценовом канале. Можем предположить, что в случае падения ниже уровня 350.0, рынок быстро откатит в район 300.0. Пододвинем стоп-ордера.

Сценарий падения: всплеск до 430.0 остается возможным. Поэтому, продавать будем или при подходе к данному уровню, или после падения ниже 350.0. Рынок обычно закрывает гэпы, поэтому ход к 430.0 видится наиболее вероятным событием.

Рекомендация:

Покупка: нет. Кто в позиции от 305.0 и 325.0, перенесите стоп на 343.0. Цель: 430.0.

Продажа: от 430.0 продавать обязательно. Стоп: 456.0. Цель: 300.0.

Поддержка – 288.00. Сопротивление – 378.00.

Natural Gas. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем августовский фьючерс с датой экспирации 29 июля. Видим восстановление, которое можно связать с падением добычи попутного газа из-за сокращения добычи нефти путем гидроразрыва пласта. Однако, с покупками торопиться не будем. Посмотрим за развитием ситуации со стороны.

Сценарий падения: неплохие уровни для тактической продажи, которые лучше отработать на часовых интервалах.

Рекомендация:

Покупка: пока нет.

Продажа: нет.

Поддержка – 1.604. Сопротивление – 1.819.

Gold. CME Group

Сценарий роста: быки продолжают контролировать ситуацию. История с 83-мя тоннами фальшивого золота в Китае невольно поддерживает рынок. Однако, мы находимся у нижней границы растущего ценового канала, и в случае прохода цен ниже уровня 1750 цены могут начать нисходящее движение.

Сценарий падения: пока мы выше 1750 продавать не будем. Практически всем странам придется или залезать в долги, или печатать деньги. Это создает негативные ожидания на рынке. И здесь, золото как защитный актив продолжит оставаться востребованным.

Рекомендации:

Покупка: сейчас. Стоп: 1740. Цель: 2270. Кто в позиции, перенесите стоп на 1747. Цель: 2200.

Продажа: после падения ниже 1740. Стоп: 1770. Цель: 1650 (1400).

Поддержка – 1757. Сопротивление – 1789.

Евро/доллар

Сценарий роста: видим консолидацию, которая с очень большой долей вероятности закончится прорывом вверх. и мы пойдем к 1.1960. Отсюда, покупать или добавлять к своим позициям в случае роста выше 1.1350.

Сценарий падения: если европейцы смогут не ругаясь красиво, через выпуск облигаций, выйти из данного кризиса, то Европа (зона евро) станет сильнее. Крайне агрессивная борьба между демократами и республиканцами, в частности история с BLM, вредит имиджевой составляющей США, кроме того, есть опасность закрытия ряда регионов страны в связи с коронавирусом. Фундаментально пока не видно за счет чего доллар может быть сильнее евро. Да, ставка ФРС в положительной зоне, но это только пока.

Рекомендации:

Покупка: в случае роста выше 1.1350. Стоп: 1.1230. Цель: 1.1960. Кто в позиции от 1.0800, перенесите стоп на 1.1070. Цель: 1.1960.

Продажа: после падения ниже 1.1150. Стоп: 1.1260. Цель: 1.0000. Кто в позиции от 1.1230, перенесите стоп на 1.1320. Цель: 1.0000.

Поддержка – 1.1185. Сопротивление – 1.1304.

Доллар/рубль

Сценарий роста: рубль продолжает слабеть. На протяжении трех недель мы рекомендовали покупать пару, сейчас уже это делать поздно. Пока мы ниже 72.60 остается сценарий хода на 66.00, но для этого нужен сильный фундамент, а вот с этим по итогам второго квартала будут проблемы. Держим лонги по паре.

Сценарий падения: быки порвали продавцов на прошлой неделе. Некоторую борьбу увидим в районе 72.00, но вряд ли продавцам удастся вернуть себе контроль над рынком. Разве только индекс доллара перейдет к активному падению.

Рекомендации:

Покупка: нет. Кто в позиции, от 68.00 и 69.70, перенесите стоп на 68.60. Цель: 74.50 (78.50).

Продажа: нет.

Поддержка – 69.77. Сопротивление – 72.57.

Индекс РТС

Сценарий роста: неделя завершилась не в пользу покупателей. Трейдеры были осторожны, так как неделя была неполной как в России, так и в США. Впрочем, пока индекс SP500 претендует на то, чтобы возобновить рост, у покупателей есть шансы на светлое будущее. Другое дело, что выше 1450 рынок не виден ни при каких обстоятельствах.

Сценарий падения: продолжаем рассчитывать на падение к 1100. Понимаем, что даже если будет ход в район 1400 разворот вниз неизбежен, так как при падающей экономике рынок акций долго расти не может. Не хватит никаких стимулирующих мер.

Рекомендации:

Покупка: думать при откате к 1100.

Продажа: сейчас. Стоп: 1286. Цель: 1100 (600?).

Поддержка – 1182. Сопротивление – 1314.

Приведенные в данной статье рекомендации НЕ являются прямым руководством к действию для спекулянтов и инвесторов. Все идеи и варианты работы на рынках, представленные в этом материале, НЕ имеют 100% вероятности исполнения в будущем. Сайт не несет никакой ответственности за результаты сделок.

Предыдущий прогноз

Производство пшеницы в ЕС может упасть на 10 процентов