Прогноз на 2020/21 год

Прогноз мирового производства кукурузы снижен, поскольку его сокращение в Аргентине, Канаде и Европейском Союзе превосходит рост в Украине. Мировая торговля повышена по сравнению с прошлым месяцем, поскольку рост импорта в Китай более чем компенсировал сокращение поставок в Египет, Европейский Союз и Иран. Прогноз мирового экспорта также повышен, поскольку изменения для Бразилии и Украины превосходят сокращения для Аргентины и Европейского Союза. Средняя сезонная цена фермерских хозяйств в США не изменилась и составляет 4 доллара за бушель.

Цены на кукурузу на мировом рынке

С момента публикации ноябрьского отчета WASDE основные экспортные предложения практически не изменились, остановив рост, продолжавшийся несколько месяцев. Цены Аргентины и Бразилии выросли на 2 доллара за тонну до 227 и 235 долларов соответственно, поскольку предложение в ближайшее время останется ограниченным. Цены в Черноморском регионе снизились на 4 доллара за тонну до 227 долларов. Несмотря на активные продажи и поставки, цены в США снизились на 3 доллара за тонну до 218 долларов, что отражает большую доступность запасов нового урожая.

Рисунок 1. Динамика экспортных цен на кукурузу.

Импорт кукурузы и сухой барды во Вьетнам поддерживается активным производством мяса и рыбы

Импорт кормовых ингредиентов во Вьетнам, в основном кукурузы и сухой барды (DDGS), за последнее десятилетие существенно вырос. Десять лет назад Вьетнам импортировал 1,7 миллиона тонн кукурузы; на 2020/21 год прогнозируется импорт в 12,0 млн. тонн. Аналогичным образом, в 2019/20 году (октябрь-сентябрь) Вьетнам импортировал 1,2 миллиона тонн DDGS из Соединенных Штатов, что почти в три раза больше, чем 10 лет назад. Статистика производства, запасов и распределения мясной продукции во Вьетнаме раскрывает некоторые причины столь высокого спроса на кормовые ингредиенты.

Рисунок 2. Импорт кукурузы во Вьетнам (октябрь-сентябрь)

Рисунок 3. Производство мяса во Вьетнаме

Рисунок 4. Производство рыбы.

Производство куриного мяса во Вьетнаме росло из года в год в течение последнего десятилетия. За исключением нескольких лет, производство говядины и телятины также неуклонно растет. Хотя влияние африканской чумы свиней на производство свинины отраажется в недавнем снижении по сравнению с пиком 2018 года, импорт кукурузы в эти годы практически не снижался, что свидетельствует о том, что производители во Вьетнаме активно работают над восстановлением от последствий болезни, сохраняя рост продукции других видов. Во Вьетнаме также развивается сектор аквакультуры. По данным Продовольственной и сельскохозяйственной организации ООН, производство рыбы (в отличие от водных растений или моллюсков) во Вьетнаме достигло 3 миллионов тонн в 2018 году, что является последним годом, на который доступны официальные данные. Согласно предварительным данным Главного статистического управления Вьетнама, производство в 2019 году составило более 3,1 млн. тонн. Согласно Национальному управлению океанических и атмосферных исследований (NOAA), кукуруза и соевые бобы могут быть использованы в кормах для растительноядных рыб и, возможно, заменить рыбную муку и рыбий жир в кормах для хищных рыб.

Хотя Вьетнам стал ведущим мировым импортером кукурузы, большая часть ее поступает из Южной Америки. Соединенные Штаты не имеют большой доли на рынке кукурузы во Вьетнаме, экспорт превысил 1 миллион тонн только один раз в 2017/18 году, когда Аргентина столкнулась с сильной засухой. Однако, поскольку Соединенные Штаты являются крупнейшим мировым поставщиком DDGS, значительная часть высокого спроса Вьетнама на DDGS удовлетворяется за счет продукции США. Американское сорго получило доступ на рынок Вьетнама в мае 2020 года, но пока не было реализовано никаких крупных экспортных поставок сорго, и, если вновь возникший спрос со стороны Китая сохранится, вполне вероятно, что сорго будет по-прежнему вытеснено кукурузой по ценовому критерию в ближайшее время.

Китай стимулирует динамику торговли фуражным зерном

Торговые данные за 2019/20 год (октябрь-сентябрь) в основном полностью известны. Многие страны импортировали рекордные объемы кукурузы, несмотря на первоначальные опасения по поводу потенциального замедления потребления кормов из-за COVID-19. Согласно прогнозу, в 2020/21 году мировая торговля основными фуражными зерновыми значительно вырастет по сравнению с прошлым годом. Ожидается, что импорт кукурузы вырастет на 7 процентов по сравнению с прошлогодним уровнем, а импорт ячменя вырастет на 6 процентов. Прогнозируется увеличение импорта сорго на 53 процента.

Рисунок 5. Основные импортеры кукурузы (октябрь-сентябрь)

Основным драйвером прогнозируемого роста является Китай. Внутренние цены на кукурузу в Китае росли в течение всего 2020 календарного года, достигнув 378 долларов за тонну в прошлом месяце, что является максимальным показателем с июля 2015 года. С июля страна активно занимается обеспечением запасов кукурузы и заменителей кукурузы (сорго, ячмень и полевой горох) для удовлетворения растущего спроса на корма в животноводстве.

В настоящее время прогнозируется, что импорт кукурузы в Китай более чем удвоится по сравнению с прошлым годом. Импорт кукурузы ограничивается тарифной квотой (TRQ) в рамках календарного года, но, хотя правительство не объявляло о выделении дополнительной квоты, импорт за январь-октябрь уже значительно превышает TRQ в размере 7,2 млн. тонн. Прогнозируется, что импорт ячменя будет больше, чем год назад, поскольку Китай наращивает закупки в Канаде, Франции и Украине, одновременно вводя антидемпинговые и компенсационные пошлины на ячмень из Австралии. Прогноз мировой торговли сорго повышен на фоне растущей потребности Китая в поставках из Соединенных Штатов и, в меньшей степени, из Аргентины.

Поскольку внутренние цены на кукурузу продолжают оставаться на почти рекордном уровне, ожидается, что Китай станет ключевым игроком в мировой торговле кукурузой, а также ее заменителями. Учитывая огромное влияние Китая на мировые товарные рынки и рост его потребностей в импорте в 2020/21 году, ожидается, что торговля фуражным зерном будет динамичной.

Рисунок 6. Крупнейшие импортеры ячменя (октябрь-сентябрь)

Рисунок 7. Крупнейшие импортеры сорго (октябрь-сентябрь)

Изменения на мировом рынке для 2020/21 МГ (тыс. тонн).

Изменения на мировом рынке в 2019/20 МГ (тыс. тонн)

Изменения основаны на торговых данных

Предыдущий отчет от 10 ноября 2020 года.

Рекомендуем также:

USDA. Пшеница: мировые рынки и торговля на 10 декабря 2020