Рынок зерновых:

Всем доброго времени суток, друзья!

IGC увеличил прогноз сбора зерна в мире до 2256 млн. тонн, что на 8 млн. тонн больше по сравнению с прогнозом вышедшим месяц назад. Рост произошел за счет России, Канады и Австралии, которые скомпенсировали падение урожая кукурузы в США.

В России соберут рекордный урожай зерновых. Текущие прогнозы это 142 млн. тонн, из них пшеницы 95 млн. тонн. При таких объемах загрузка элеваторов будет 100-процентной. Хочется верить, что экспорт будет проходить без больших сложностей, но реальность такова, что проблем с отгрузкой нам не избежать. С другой стороны ничего страшного, если внутри страны будет некоторый излишек зерна в 2023-м году в наши неспокойные времена.

Цены на зерно в России отскочили от минимумов на прошлой неделе. Все классы пшеницы прибавили от 5 до 10 процентов. Теперь пятый класс сложно найти по цене ниже 8500 рублей за тонну, четвертый класс продается на местах не ниже 10500 рублей, третий класс не ниже 12000 рублей за тонну.

Читая наши прогнозы, вы могли заработать на паре евро/доллар, взяв ход вниз от 1.0350 до 0.9700.

Найти наши статистические данные, обзоры и прогнозы можно здесь.

Рынок энергоносителей:

В России мобилизация. Китай и Индия пока еще немного за нас, но это не точно. В Европе жгут мусор чтобы согреться. В США будут перерабатывать зерно на биотопливо. В Англии надежда на уголь и ветрогенераторы в море. В Турции инфляция, весьма вероятно, достигнет 100 процентов за год.

На рынке нефти начало просматриваться желание продавцов развернуть ситуацию вниз. Единственный фундаментальный фактор, который в данный момент играет за медведей это вероятность глубокой рецессии в Европе.

Кроме того, есть фактор политический – это промежуточные выборы в конгресс США в ноябре.

Снижение цен на заправках могло бы помочь Байдену и демократам в данный момент. На фоне мобилизации в России политика нынешней администрации Белого дома начала вызывать вопросы у тех американцев, которые просто хотят жить днем, а ночью засыпать в своей постели. Так как спокойных и разумных граждан там пока еще большинство, республиканцы могут по итогам выборов вернуть себе контроль над конгрессом.

Организаторы медвежьего давления на котировки не должны забывать, что нефтяной картель ОПЕК никуда не делся. Шейхи продолжают пристально следить за балансом спроса и предложения. Цены ниже 80 долларов за баррель в данной ситуации их не устроят. Мы вправе ожидать от организации снижения добычи. Очередное заседание состоится 5 октября. К этой дате медведи вероятно смогут придавить нефть марки Brent к уровню 78.00, но пройти ниже им не удастся.

Доллар/рубль:

Видим, что Банк России держит пару под контролем, не давая спекулянтам разогнать рынок.

Стоит признать, что на фоне текущих новостей мы должны были бы отправиться в район 74.00 рубля за доллар, но так как западных трейдеров у нас на рынке нет и спекулировать по-крупному некому, держать под контролем ситуацию не сложно.

Пока профицит торгового баланса сохраняется рублю ничего не угрожает. Но в ближайшее время могут произойти перемены, так как поставки газа в Европу упадут по итогам сентября на десятки процентов. А дальше тоже самое произойдет и с поставками нефти в случае ввода эмбарго на её покупку Западом с 5-го декабря. Тогда ЦБ придется прилагать больше усилий для удержания курса на текущих уровнях.

В случае эмбарго на поставки нефти в Европу нельзя исключать отмену биржевой торговли парой доллар/рубль с искусственной фиксацией курса на уровне 60 или 65 рублей за доллар.

Отдельно скажем о том, что в пятницу, 30-го сентября, Президент Путин может выступить с посланием Федеральному собранию. Стоит обратить пристальное внимание на данное событие.

Wheat No. 2 Soft Red. CME Group

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих по пшенице. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых коротких позиций управляющих активами больше, чем длинных. Продавцы контролируют рынок. За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих сократилась на 4.5 тыс. контрактов. Продавцы уходили с рынка. Покупатели никак себя не проявили. Спред между длинными и короткими позициями сужается, неопределенность на рынке растет.

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 14 декабря. Держим лонги. Красная пятница пугает, но для того, чтобы выбить нас из позиций этого недостаточно.

Сценарий падения: не хочется упускать неплохую ситуацию для продажи. Войдем в шорт.

Рекомендации для рынка пшеницы:

Покупка: нет. Кто в позиции от 860.0 и 840.0, держите стоп на 818.0. Цель: 945.0 центов за бушель.

Продажа: сейчас. Стоп: 922.0. Цель: 750.0 центов за бушель.

Поддержка – 867.0. Сопротивление – 930.4.

Corn No. 2 Yellow. CME Group

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих по кукурузе. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых длинных позиций управляющих активами больше, чем коротких. Покупатели контролируют рынок. За прошлую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 8.5 тыс. контрактов. Покупатели неохотно заходили на рынок, продавцы практически не предпринимали никаких действий. Спред между длинными и короткими позициями расширяется, преимущество быков растет.

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 14 декабря. Продолжаем отмечать, что быков на рынке очень много. Вставать в лонг в такой ситуации некомфортно. Старые позиции держим, новых не открываем.

Сценарий падения: здесь интересно продать. Если рынок упадет ниже 660.0, то мы быстро окажемся в районе 550.0 центов за бушель.

Рекомендации для рынка кукурузы:

Покупка: нет. Кто в позиции от 680.0, перенесите стоп на 660.0. Цель: 750.0 центов за бушель.

Продажа: сейчас. Стоп: 690.0. Цель: 550.0 центов за бушель.

Поддержка – 667.2. Сопротивление – 699.4.

Soybeans No. 1. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем ноябрьский фьючерс, дата экспирации 14 ноября. Китай сократит потребление сои. Эта новость может надавить на котировки. Старые позиции держим, новые не открываем.

Сценарий падения: если упадем ниже 1390.0 будем продавать снова. Желающие могут войти в шорт с текущих уровней.

Рекомендации для рынка сои:

Покупка: нет. Кто в позиции от 1405 и 1430, перенесите стоп на 1403.0. Цель: 1600.0 центов за бушель.

Продажа: сейчас и после падения ниже 1390.0. Стоп: 1470.0. Цель: 1000.0 центов за бушель. Считайте риски.

Поддержка – 1372.4. Сопротивление – 1489.2.

Sugar 11 white, ICE

Сценарий роста: рассматриваем мартовский фьючерс, дата экспирации 28 февраля. Будем пытаться зацепиться за лонг. Пока рынок не может убедить нас том, что падение продолжится.

Сценарий падения: мы в падающем канале. Продолжаем держать открытый ранее шорт, новых позиций не открываем.

Рекомендации по рынку сахара:

Покупка: сейчас. Стоп: 17.43. Цель: 21.00 цент за фунт.

Продажа: нет. Кто в позиции от 17.80, держите стоп на 18.10. Цель: 15.20 цента за фунт.

Поддержка – 17.45. Сопротивление – 18.20.

Сoffee С, ICE

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 19 декабря. Продолжаем рассчитывать на рост рынка. Неспособность пройти ниже 200.0 указывает на возможный рост.

Сценарий падения: падение маловероятно, но надо войти в шорт именно здесь. Продадим.

Рекомендации по рынку кофе:

Покупка: нет. Кто в позиции от 210.0, 221.00 и 235.00, держите стоп на 200.00. Цель: 350.00 центов за фунт.

Продажа: сейчас. Стоп: 227.00. Цель: 150.00 центов за фунт.

Поддержка – 217.35. Сопротивление – 235.90.

Brent. ICE

Смотрим на объемы открытого интереса по Brent. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа ICE.

На данный момент открытых длинных позиций управляющих активами больше, чем коротких. Покупатели контролируют рынок. За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 4.9 тыс. контрактов. Покупатели и продавцы уходили с рынка, но продавцы закрывали свои позиции активнее. Спред между длинными и короткими позициями расширяется, преимущество быков растет.

Сценарий роста: рассматриваем октябрьский фьючерс, дата экспирации 31 октября. Быки не смогли удержаться выше уровня 90.00 долларов за баррель. Пока не покупаем.

Сценарий падения: продавцы усиливают давление. Можно продавать с текущих уровней.

Рекомендации для рынка нефти марки Brent:

Покупка: думать при подходе к уровню 78.00 долларов за баррель.

Продажа: сейчас. Стоп: 91.20. Цель: 78.60 долларов за баррель.

Поддержка – 78.35. Сопротивление – 90.72.

WTI. CME Group

Фундаментальные данные США: число активных буровых установок выросло на 3 единицы и составляет 602 штуки.

Коммерческие запасы нефти в США выросли на 1.141 до 430.774 млн. баррелей, при прогнозе +2.161 млн. баррелей. Запасы бензина выросли на 1.57 до 214.61 млн. баррелей. Запасы дистиллятов выросли на 1.23 до 117.25 млн. баррелей. Запасы в хранилище Кушинг выросли на 0.343 до 24.991 млн. баррелей.

Добыча нефти не изменилась и составляет 12.1 млн. баррелей в день. Импорт нефти вырос на 1.155 до 6.947 млн. баррелей в день. Экспорт нефти вырос на 0.025 до 3.54 млн. баррелей в день. Таким образом, чистый импорт нефти вырос на 1.13 до 3.407 млн. баррелей в день. Переработка нефти выросла на 2.1 до 93.6 процента.

Спрос на бензин упал на -0.172 до 8.322 млн. баррелей в день. Производство бензина выросло на 0.006 до 9.459 млн. баррелей в день. Импорт бензина вырос на 0.253 до 0.775 млн. баррелей в день. Экспорт бензина вырос на 0.119 до 1.189 млн. баррелей в день.

Спрос на дистилляты вырос на 0.277 до 3.409 млн. баррелей. Производство дистиллятов выросло на 0.217 до 5.236 млн. баррелей. Импорт дистиллятов упал на -0.018 до 0.107 млн. баррелей. Экспорт дистиллятов вырос на 0.349 до 1.758 млн. баррелей в день.

Спрос на нефтепродукты упал на -0.375 до 18.938 млн. баррелей. Производство нефтепродуктов упало на -0.324 до 22.335 млн. баррелей. Импорт нефтепродуктов вырос на 0.411 до 2.035 млн. баррелей. Экспорт нефтепродуктов вырос на 0.355 до 6.656 млн. баррелей в день.

Спрос на пропан вырос на 0.337 до 0.852 млн. баррелей. Производство пропана упало на -0.003 до 2.442 млн. баррелей. Импорт пропана вырос на 0.006 до 0.073 млн. баррелей. Экспорт пропана упал на -0.27 до 1.19 млн. баррелей в день.

Смотрим на объемы открытого интереса по WTI. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых длинных позиций управляющих активами больше, чем коротких. Покупатели контролируют рынок. За прошлую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 6.7 тыс. контрактов. Покупатели неохотно заходили на рынок, продавцы неохотно покидали его. Спред между длинными и короткими позициями расширяется, преимущество быков растет.

Сценарий роста: рассматриваем ноябрьский фьючерс, дата экспирации 20 октября. Покупать будем только при подходе к 68.00. У рынка есть все шансы для продолжения падения.

Сценарий падения: желающие могут войти в шорт с текущих уровней, но напрямую данную сделку рекомендовать не будем. Если же будет рост к 84.00, то там можно продать с небольшим риском.

Рекомендации для нефти марки WTI:

Покупка: при подходе к 70.00. Стоп: 67.00. Цель: 90.00.

Продажа: при подходе к 84.00. Стоп: 86.80. Цель: 68.60 долларов за баррель.

Поддержка – 68.35. Сопротивление – 86.67.

Gas-Oil. ICE

Сценарий роста: рассматриваем октябрьский фьючерс, дата экспирации 12 октября. Рынок скорее всего продолжит своё падение на фоне рецессии в США и Европе. Пока не покупаем.

Сценарий падения: стоит продолжать удерживать позиции от 1115.0. Администрация Байдена может оказывать давление на рынок с целью улучшить свою ситуацию перед выборами в конгресс.

Рекомендации по Gasoil:

Покупка: нет.

Продажа: нет. Кто в позиции от 1115.00, перенесите стоп на 1055.00. Цель: 720.00!!! долларов за тонну.

Поддержка – 901.50. Сопротивление – 1032.00.

Natural Gas. CME Group

Сценарий роста: перешли на ноябрьский фьючерс, дата экспирации 27 октября. Сплошное разочарование, а не бычий рынок. От 6.592 напрашивается лонг, но его не будем рекомендовать.

Сценарий падения: возможностей для входа в шорт нет. Вне рынка.

Рекомендации по природному газу:

Покупка: нет.

Продажа: нет.

Поддержка – 6.592. Сопротивление – 7.837.

Gold. CME Group

Сценарий роста: продолжаем отказываться от покупок золота, а вот от уровня 1600 это можно будет сделать.

Сценарий падения: держим шорт. Наша цель уровень 1600. У нас есть все шансы достигнуть нашей цели, обозначенной еще несколько недель назад.

Рекомендации по рынку золота:

Покупка: при подходе к 1600. Стоп: 1570. Цель: 1700 долларов за тройскую унцию.

Продажа: нет. Кто в позиции от 1802, перенесите стоп на 1718. Цель: 1600 долларов за тройскую унцию.

Поддержка – 1599. Сопротивление – 1680.

EUR/USD

Сценарий роста: покупки от текущих уровней интересны. Войдем в лонг.

Сценарий падения: мы достигли нашей цели на 0.9700. Всех с профитом. Пока шорты не открываем.

Рекомендации по паре евро/доллар:

Покупка: сейчас. Стоп: 0.9630. Цель: 1.0000.

Продажа: нет.

Поддержка – 0.8600. Сопротивление – 1.0051.

USD/RUB

Сценарий роста: среда, четверг и пятница выдались активными. Мы поднялись выше 62.00, но затем котировки опустились ниже уровня 60.00 долларов за рубль, что стало сюрпризом. Не покупаем.

Сценарий падения: вход в шорт не рекомендуем. Доказательств нет, но есть ощущение, что пара регулируется. Скорее всего мы будем оставаться в диапазоне 55.00 – 60.00 рублей за доллар.

Рекомендации по паре доллар/рубль:

Покупка: нет.

Продажа: нет.

Поддержка – 56.66. Сопротивление – 60.26.

RTSI. MOEX

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 15 декабря. Здравого объяснения почему рынок до сих пор не рухнул у нас нет. Разговоры про дивиденды ГАЗПРОМа имеют место быть, и кого-то они провоцируют на покупки, но на горизонте в 6 месяцев у нас фундаментальная черная дыра. Не покупаем.

Сценарий падения: шорт от 118000 пунктов уже показывает неплохую доходность. Продолжим держать его в расчете на то, что рынок опустится к уровню 80000, а затем и 50000 пунктов, если конечно раньше не остановят торги на месяц или два.

Рекомендации по индексу РТС:

Покупка: нет.

Продажа: нет. Кто в позиции от 118000, перенесите стоп на 116000. Цель: 80000 (50000).

Поддержка – 95300. Сопротивление – 109710.

Приведенные в данной статье рекомендации НЕ являются прямым руководством к действию для спекулянтов и инвесторов. Все идеи и варианты работы на рынках, представленные в этом материале, НЕ имеют 100% вероятности исполнения в будущем. Сайт не несет никакой ответственности за результаты сделок.

Предыдущий прогноз

IGC. Отчет о рынке зерновых культур от 22 сентября 2022