Рынок зерновых:

Зерно продолжает экспортироваться из украинских портов, что делает фон по зерновым культурам более – менее приемлемым. Куда его точно везут в Европу или в «бедные страны» трейдеров мало волнует, главное баланс.

Здравствуйте!

Отметим, что турки будут платить за российское и украинское зерно, и будут его вывозить без оглядки на какие-либо окрики из Вашингтона, так как дальнейшего роста цен на продовольствие Османская Империя не выдержит.

В России соберут не менее 130 млн. тонн зерна в том числе не менее 91 млн. тонн пшеницы. Это рекордный показатель, который означает, что высоких цен внутри страны ждать не приходится.

С учетом того, что транспортные возможности для экспорта в южном направлении были ограничены и в спокойные периоды, сейчас, учитывая препятствия Запада, можно говорить о том, что к концу весны 2023-го года в России будет оставаться около 15 млн. тонн пшеницы, которую просто некуда будет девать.

Этот навес будет давить на цены в Черноморском регионе, но его давление во многом будет определяться экспортными пошлинами РФ на вывоз зерна. Если пошлины останутся высокими, а логистические препятствия сохранятся, то принимать зерно нового урожая, без наращивания мощностей по хранению, в 23-м году будет некуда.

Строим элеваторы, товарищи!

Найти наши статистические данные, обзоры и прогнозы можно здесь.

Рынок энергоносителей:

Если Индонезия начнет закупать нефть у России, Байден начнет безостановочно икать. Если попытки запретить экспорт нефти из России морем с 5-го декабря провалятся, то икать начнут и агрессивные бюрократы в Евросоюзе.

Какие нынче новости? Так или иначе, рано или поздно, в Европу придет зима. Вот такая, казалось бы, банальная вещь, может поменять политический окрас Европы уже скоро.

Пока собрались всей Германией держать в офисах температуру 19 градусов. Глядишь, через пару месяцев придется согласиться на 14. А там и до костров на улицах и распевания Варшавянки недалеко. Такая вот будет тяжелая жизнь в развитых странах.

Находясь в ужасе перед надвигающейся зимой, немцы экспроприировали доли «Роснефти» в трех нефтеперерабатывающих предприятиях, так как от заводов напрямую зависит будет ли топливо в достаточном количестве в стране или нет. Боятся, что русские могут внезапно остановить производство бензина. Да, так бывает, примерно раз в 50 лет, когда право чужой собственности становится прикосновенным. По велению короля, ну, или канцлера Германии.

Поставки газа в Европу с начала месяца по «Северному потоку» прекратились, а выручка от экспорта углеводородов начала падать. Это приведет к недополучению средств в российский бюджет, который может стать по итогам года дефицитным. Неприятно, но дефицит в размере 0.5% процента ВВП, это не та проблема, о которой стоит голосить прессе и блогерам на каждом углу. Пока экономика чувствует себя вполне сносно. Да, риски есть, ну, а когда их не было.

Доллар/рубль:

Банк России не подвел. Опустил ставку ровно на 0.5%, так как и предполагалось. Теперь она составляет 7.5%. Стоит ли при этом клиентам банков ждать смягчения условий кредитования? Вряд ли. Так как внешние рынки для банков России потеряны, а на внутреннем особо не развернуться, так как население стареет, а молодых и активных на всех не хватает, условия по выдаче кредитов будут варварскими.

Тяжесть всей ситуации демонстрирует лидер рынка. Возраст, до которого можно выплачивать взятую ипотеку «Сбербанк» сдвинул к 75 годам. При такой игре главное успеть-таки выплатить. А лучше… лучше вообще не загадывать как оно сложится к таким солидным годам.

На следующей неделе в среду ФРС США вероятно поднимет ставку на 0.75% до 3.25%. Отметим, что рост ставки выше 4% однозначно начнет душить американский фондовый рынок. Регулятор выбрал для себя путь борьбы с инфляцией и пожертвует экономическим ростом в 2023-м году. Отметим, что доллар на мировой арене продолжит оставаться сильным как минимум еще пару месяцев.

Brent. ICE

Смотрим на объемы открытого интереса по Brent. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа ICE.

За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 2.8 тыс. контрактов. Покупатели и продавцы уходили с рынка, но продавцы закрывали свои позиции активнее.

Сценарий роста: рассматриваем сентябрьский фьючерс, дата экспирации 30 сентября. Быкам удалось создать основу для роста. Будем покупать.

Сценарий падения: пока продолжим ждать роста к 100.00. Если рынок позволит, то там можно будет продать. Если будем падать с текущих уровней, то думать о входе в шорт можно только после падения ниже 87.00.

Рекомендации для рынка нефти марки Brent:

Покупка: сейчас. Стоп: 88.80. Цель: 123.00. Также думать при подходе к уровню 78.00 долларов за баррель.

Продажа: при подходе к 100.00. Стоп: 103.70. Цель по Brent: 79.00 долларов за баррель. Думать после падения ниже уровня 87.00.

Поддержка – 89.11. Сопротивление – 96.06.

WTI. CME Group

Фундаментальные данные США: число активных буровых установок выросло на 8 единиц и составляет 599 штук.

Коммерческие запасы нефти в США выросли на 2.442 до 429.633 млн. баррелей, при прогнозе +0.833 млн. баррелей. Запасы бензина упали на -1.768 до 213.04 млн. баррелей. Запасы дистиллятов выросли на 4.219 до 116.02 млн. баррелей. Запасы в хранилище Кушинг упали на -0.135 до 24.648 млн. баррелей.

Добыча нефти не изменилась и составляет 12.1 млн. баррелей в день. Импорт нефти упал на -0.987 до 5.792 млн. баррелей в день. Экспорт нефти вырос на 0.082 до 3.515 млн. баррелей в день. Таким образом, чистый импорт нефти упал на -1.069 до 2.277 млн. баррелей в день. Переработка нефти выросла на 0.6 до 91.5 процента.

Спрос на бензин упал на -0.233 до 8.494 млн. баррелей в день. Производство бензина упало на -0.399 до 9.453 млн. баррелей в день. Импорт бензина упал на -0.509 до 0.522 млн. баррелей в день. Экспорт бензина упал на -0.106 до 1.07 млн. баррелей в день.

Спрос на дистилляты упал на -0.492 до 3.132 млн. баррелей. Производство дистиллятов упало на -0.012 до 5.019 млн. баррелей. Импорт дистиллятов упал на -0.047 до 0.125 млн. баррелей. Экспорт дистиллятов упал на -0.156 до 1.409 млн. баррелей в день.

Спрос на нефтепродукты упал на -0.579 до 19.313 млн. баррелей. Производство нефтепродуктов выросло на 0.539 до 22.659 млн. баррелей. Импорт нефтепродуктов упал на -0.713 до 1.624 млн. баррелей. Экспорт нефтепродуктов упал на -0.068 до 6.301 млн. баррелей в день.

Спрос на пропан упал на -0.555 до 0.515 млн. баррелей. Производство пропана упало на -0.009 до 2.445 млн. баррелей. Импорт пропана упал на -0.054 до 0.067 млн. баррелей. Экспорт пропана вырос на 0.225 до 1.46 млн. баррелей в день.

Смотрим на объемы открытого интереса по WTI. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

За прошлую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 13.1 тыс. контрактов. Незначительное число покупателей зашло на рынок, при этом продавцы закрывали свои позиции.

Сценарий роста: рассматриваем октябрьский фьючерс, дата экспирации 20 сентября. В перспективе мы продолжим рассчитывать на падение к 70.00, однако и текущие уровни стали привлекательными для входа в лонг. Купим.

Сценарий падения: шорт от 95.00 продолжает оставаться интересной идеей. Если роста не будет, то желающие могут продать после падения ниже 80.00, но это будет не лучшей сделкой.

Рекомендации для нефти марки WTI:

Покупка: при подходе к 70.00. Стоп: 67.00. Цель: 90.00. Или сейчас. Стоп: 82.80. Цель: 106.00 долларов за баррель.

Продажа: при подходе к 95.00. Стоп: 97.60. Цель: 70.00 долларов за баррель. Думать после падения ниже уровня 80.00.

Поддержка – 83.19. Сопротивление – 90.36.

Gas-Oil. ICE

Сценарий роста: рассматриваем октябрьский фьючерс, дата экспирации 12 октября. Рынок дизеля обвалился. Не покупаем.

Сценарий падения: стоит продолжать удерживать позиции от 1115.0. Падение отражает сомнения в способности американской экономики расти.

Рекомендации по Gasoil:

Покупка: нет.

Продажа: нет. Кто в позиции от 1115.00, перенесите стоп на 1085.00. Цель: 720.00!!! долларов за тонну.

Поддержка – 897.25. Сопротивление – 985.75.

Natural Gas. CME Group

Сценарий роста: перешли на ноябрьский фьючерс, дата экспирации 27 октября. Четверг и пятница стали неприятными для быков. Новых позиций не открываем, старые держим.

Сценарий падения: мы упали. Это не вписывается в фундаментальные ожидания. Не продаем.

Рекомендации по природному газу:

Покупка: нет. Кто в позиции от 7.900, держите стоп на 7.600. Цель: 15.800 долларов за 1 миллион британских тепловых единиц.

Продажа: нет.

Поддержка – 6.592. Сопротивление – 9.303.

Wheat No. 2 Soft Red. CME Group

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих по пшенице. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих сократилась на 0.8 тыс. контрактов. И покупатели, и продавцы две недели подряд закрывают свои позиции. Деньги уходят с рынка.

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 14 декабря. Быки ведут себя очень нагло в эти дни. Пока признаков разворота вниз нет. Держим лонги.

Сценарий падения: продавцы не убедительны. Зацепиться не за что. Не продаем.

Рекомендации для рынка пшеницы:

Покупка: нет. Кто в позиции от 860.0 и 840.0, перенесите стоп на 818.0. Цель: 945.0 центов за бушель.

Продажа: нет.

Поддержка – 829.6. Сопротивление – 897.0.

Corn No. 2 Yellow. CME Group

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих по кукурузе. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

За прошлую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих увеличилась на 17.4 тыс. контрактов. Быки снова прибывают на рынок.

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 14 декабря. Будем покупать вплоть до 650.0. Быков очень много, но чем их больше, тем опаснее вставать в лонг. Считайте риски.

Сценарий падения: позиций на продажу не открываем. Покупатели крайне агрессивны, можно сказать бесноваты.

Рекомендации для рынка кукурузы:

Покупка: сейчас и при касании 650.0. Стоп: 630.0. Цель: 750.0. Кто в позиции от 680.0, держите стоп на 630.0. Цель: 750.0 центов за бушель.

Продажа: нет.

Поддержка – 667.4. Сопротивление – 708.6.

Soybeans No. 1. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем ноябрьский фьючерс, дата экспирации 14 ноября. Рынок пытается убедить нас, что он будет и дальше рисовать растущий канал. Поверим ему, будем держать лонги.

Сценарий падения: если упадем ниже 1400 будем продавать снова. Пальмовое масло в Азии не растет, что должно повлиять и на сою.

Рекомендации для рынка сои:

Покупка: сейчас. Стоп: 1390.0. Цель: 1600.0. Кто в позиции от 1405, перенесите стоп на 1390.0. Цель: 1600.0 центов за бушель.

Продажа: после падения ниже 1400.0. Стоп: 1470.0. Цель: 1000.0 центов за бушель. Считайте риски.

Поддержка – 1433.4. Сопротивление – 1516.2.

Sugar 11 white, ICE

Сценарий роста: рассматриваем мартовский фьючерс, дата экспирации 28 февраля. Несмотря на ход ниже 17.60 купим еще раз. Стоп-ордер расположим близко.

Сценарий падения: для продавцов всё складывается неплохо. Продолжаем держать открытый ранее шорт, новых позиций не открываем.

Рекомендации по рынку сахара:

Покупка: сейчас. Стоп: 17.46. Цель: 21.00 цент за фунт.

Продажа: нет. Кто в позиции от 17.80, перенесите стоп на 18.10. Цель: 15.20 цента за фунт.

Поддержка – 17.34. Сопротивление – 18.20.

Сoffee С, ICE

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 19 декабря. Держим стоп на 200.0 и продолжаем покупать. Рост возможен.

Сценарий падения: проход ниже 220.0 это чистой воды сюрприз. Однако, пока мы не упали ниже 200.0 о шортах не думаем.

Рекомендации по рынку кофе:

Покупка: сейчас. Стоп: 200.0. Цель: 350.0. Кто в позиции от 221.00 и 235.00, держите стоп на 200.00. Цель: 350.00 центов за фунт.

Продажа: думать после падения ниже уровня 200.0.

Поддержка – 207.95. Сопротивление – 200.70.

Gold. CME Group

Сценарий роста: доллар силен. Не покупаем.

Сценарий падения: продолжаем держать шорты. Наша цель уровень 1600.

Рекомендации по рынку золота:

Покупка: при подходе к 1600. Стоп: 1570. Цель: 1700 долларов за тройскую унцию.

Продажа: нет. Кто в позиции от 1802, перенесите стоп на 1728. Цель: 1600 долларов за тройскую унцию.

Поддержка – 1599. Сопротивление – 1689.

EUR/USD

Сценарий роста: в среду ФРС поднимет ставку и пара упадет. Мы дойдем до 0.9700, дальнейшее развитие событий пока не ясно.

Сценарий падения: продолжаем держать шорты. Наша цель не изменилась, это 0.9700.

Рекомендации по паре евро/доллар:

Покупка: нет.

Продажа: нет. Кто в позиции от 1.0350 и 1.0280, держите стоп на 1.0220. Цель: 0.9700.

Поддержка – 0.9941. Сопротивление – 1.0012.

USD/RUB

Сценарий роста: пара стоит в диапазоне. Пока на неё не влияет ни снижение ставки ЦБ, ни перспективы эмбарго на поставку нефти со стороны Европы. Нельзя исключать, что в перспективе изменение курса будет скачкообразным. Но это произойдет не в ближайший месяц. На рынке чувствуется напряжение.

Сценарий падения: продавать доллар против рубля не будем. Фундаментальная ситуация вокруг России не вызывает оптимизма.

Рекомендации по паре доллар/рубль:

Покупка: в случае роста выше 62.00. Стоп: 60.00. Цель: 74.00 рубля за доллар.

Продажа: нет.

Поддержка – 59.44. Сопротивление – 61.04.

RTSI. MOEX

Сценарий роста: рассматриваем декабрьский фьючерс, дата экспирации 15 декабря. Индекс РТС не растет, и не падает. Видим затухание активности спекулянтов. Притока денег на фондовый рынок из-за рубежа не будет. Рост возможен только за счет внутренних ресурсов, которых немного. Держим лонги, но понимаем, что настроения могут быстро поменяться.

Сценарий падения: быки не были убедительными на прошлой неделе. Продадим с текущих уровней.

Рекомендации по индексу РТС:

Покупка: нет. Кто в позиции от 110000, перенесите стоп на 112000. Цель: 132000 пунктов.

Продажа: сейчас. Стоп: 121000. Цель: 90000.

Поддержка – 114140. Сопротивление – 119610.

Приведенные в данной статье рекомендации НЕ являются прямым руководством к действию для спекулянтов и инвесторов. Все идеи и варианты работы на рынках, представленные в этом материале, НЕ имеют 100% вероятности исполнения в будущем. Сайт не несет никакой ответственности за результаты сделок.

Предыдущий прогноз

Пшеница. Цены EXW в США на 18 сентября 2022

USDA. Баланс по подсолнечнику на 18 сентября 2022. Россия