Рынок зерновых:

В Китае в «автоматы» по продаже билетов на разовые мероприятия начали сажать обычных людей. По двое. Зритель прикладывает карточку, столько раз сколько нужно билетов. Деньги списывает терминал, загорается лампочка внутри кабинки, и происходит выдача билета ручным способом. Билетик кидается в лоток первым «кассиром», а второй «кассир» просто ставит галочку, ведет учет.

Сидеть в бочке приходится тихо, дабы не выдать секрет современных технологий. Здравствуйте!

Данный выпуск подготовлен при непосредственном участии аналитиков торговых площадок eOil.ru и IDK.ru. Здесь дается оценка ситуации на мировом и российском рынке.

Вышел самый главный майский прогноз Минсельхоза США. Первый взгляд на сезон 24/25. Что мы видим по пшенице: 798 млн. тонн на 1.3% больше, чем объем прошлого сезона. Прогноз на уровне успешных, но не рекордных годов 21/22. По кукурузе оценки снижены на 0.66% до 1212 млн. тонн по сравнению с прошлым сезоном, который был рекордным. По сое дан оптимистичный прогноз на уровне 422 млн. тонн, аж плюс 6.38% по сравнению с прошлым сезоном.

Прогнозируется, что мировые запасы пшеницы сократятся пятый год подряд до самого низкого уровня с 2015/16 года. Прогнозируется, что запасы Китая практически не изменятся по сравнению с 2023/24 годом и составят более половины мировых запасов. Ожидается, что запасы Индии вырастут с 16-летнего минимума благодаря восстановлению производства и продолжению запрета на экспорт. Ожидается, что среди крупнейших экспортеров запасы снизятся больше всего в России, где прогнозируется снижение производства, в то время как экспорт, по прогнозам, останется устойчивым.

Тенденция по сокращению запасов не стремительная, но она есть, что будет поддерживать цены в долгосрочной перспективе. За пять лет конечные запасы пшеницы снизились с 290 до 250 млн. тонн.

Майские заморозки практически на всей территории России сейчас основной драйвер роста мировых цен на пшеницу. Но даже если возможный ущерб составит 5 млн. тонн, это всё равно не может создать нам какую-то ужасную картину на рынке пшеницы. Если мы быстро поднимемся к 700.0 стоит подумать о краткосрочных шортах на фоне сильной перекупленности.

Найти наши статистические данные, обзоры и прогнозы можно здесь.

Рынок энергоносителей:

Рынок нефти с удовлетворением воспринимает, некоторое успокоение вокруг Израиля, правда вряд ли надолго, и расширение прав Палестины в ООН. А вот атаки на российские НПЗ будут поддерживать цены, даже несмотря на то, что если нефти меньше перерабатывается в России, то её больше становится на рынке. Взрывы – это волнительно.

Как вы думаете, может ли Эр-Рияд проводить самостоятельную политику? Конечно может. А сколько шейхи вложили в Европу и США? Триллионы. Поэтому, когда есть такие инструменты как «заморозка активов», визитеров из Вашингтона будут слушать очень внимательно. А самостоятельная политика может и подождать лучших времен. Это к вопросу о возможном бесконтрольном росте цен на нефть.  Нарастят без вопросов по первому свистку.

Обращает на себя внимание падение числа буровых установок в США третью неделю подряд. Вряд ли мы когда-то увидим по 800 буровых работающих одновременно, как это было во время сланцевого бума, теперь разве только в результате очень сильного взлета цен. Скорее, Штаты так и будут задействовать около 500 установок в сложившейся ситуации.

Доллар/рубль:

Пока все неплохо. Да, мы не ушли ниже 90.00, но это еще ничего не значит. Если допустить снижение импорта, при сохранении потока поступлений валюты в страну, можем даже и 86.00 посетить. А вот если черный лебедь, то…

Что такое черный лебедь: «Представим, завтра умрет товарищ Си Цзиньпин?» Во-о-о-т. Так что, долгих лет товарищу Си Цзиньпину и крепкого ему здоровья.

В сложившихся условиях, без новых вводных на перспективу до конца года (СВО учтено), пара будет склонна к попыткам пробиться к 110.00. Вряд ли выше. Эльвира Сахипзадовна задавит инфляцию ставкой. Мы же не хотим как в Турции. А что в Турции? А там 70% годовых инфляция после экспериментов с экономикой жрецами — правителями без диплома. Наука – это конечно ересь, но не всегда, не всегда.

Wheat No. 2 Soft Red. CME Group

Смотрим на объемы открытого интереса по Wheat. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых коротких позиций управляющих активами больше, чем длинных. За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих сократилась на 5.1 тыс. контрактов. Рынок ждал отчета USDA и спекулянты не спешили перебалансировать свои позиции. Медведи рискуют потерять контроль.

Сценарий роста: рассматриваем июльский фьючерс, дата экспирации 12 июля. Несмотря на привлекательную историю с ростом, воздержимся от покупок до отката к 600.0.

Сценарий падения: в случае безоткатного роста к 700.0 – продавать.

Рекомендации для рынка пшеницы:

Покупка: при откате к 600.0. Стоп: 570.0. Цель: 700.0.

Продажа: при подходе к 700.0. Стоп: 730.0. Цель: 600.0.

Поддержка – 633.4. Сопротивление – 671.6.

Corn No. 2 Yellow. CME Group

Смотрим на объемы открытого интереса по Corn. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых коротких позиций управляющих активами больше, чем длинных. За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих сократилась на 119.3 тыс. контрактов. Изменение носит ультимативный характер. Продавцы исчезали с огромной скоростью, на их месте появлялись быки. Медведи рискуют утратить контроль.

Сценарий роста: рассматриваем июльский фьючерс, дата экспирации 12 июля. Будем держать лонг. Фундаментально данное бешенство не оправданно, но стоит верить своим глазам.

Сценарий падения: стоит подумать о продажах от 500.0. Но… лишь подумать.

Рекомендации для рынка кукурузы:

Покупка: нет. Кто в позиции от 442.0, перенесите стоп на 446.0. Цель: 550.0 (пересмотрена).

Продажа: нет.

Поддержка – 454.2. Сопротивление – 474.4.

Soybeans No. 1. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем июльский фьючерс, дата экспирации 12 июля. Учитывая волшебные прогнозы по сое, нам придется поджать стоп-ордера у лонгов. Вверх мы лезть не должны.

Сценарий падения: пока не продаем. Но от 1350.0 мы скорее всего это сделаем.

Рекомендации для рынка сои:

Покупка: нет. Кто в позиции от 1215, перенесите стоп на 1170. Цель: 1320.

Продажа: при подходе к 1350.0. Стоп: 1400.0. Цель: 900.0.

Поддержка – 1191.0. Сопротивление – 1255.6.

Brent. ICE

Смотрим на объемы открытого интереса по Brent. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа ICE.

На данный момент открытых длинных позиций управляющих активами больше, чем коротких. За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих сократилось на 61 тыс. контрактов. Изменение значительное. Быки бежали в значительных объемах, медведи заходили на рынок. Покупатели продолжают контролировать ситуацию.

Сценарий роста: рассматриваем майский фьючерс, дата экспирации 31 мая. Покупки не делаем. Ждем откат к 81.00.

Сценарий падения: будем держать шорт от 89.50. Возможно, что нам удастся спуститься к 81.00.

Рекомендации для рынка нефти марки Brent:

Покупка: при подходе к 81.00. Стоп: 79.00. Цель: 120.00!

Продажа: нет. Кто в позиции от 89.50, перенесите стоп на 87.70. Цель: 81.00.

Поддержка – 80.50. Сопротивление – 85.09.

WTI. CME Group

Фундаментальные данные США: число активных буровых установок упало на 3 единицы и составляет 496 штук.

Коммерческие запасы нефти в США упали на -1.362 до 459.528 млн. баррелей. Запасы бензина выросли на 0.915 до 228.002 млн. баррелей. Запасы дистиллятов выросли на 0.56 до 116.41 млн. баррелей. Запасы в хранилище Кушинг выросли на 1.88 до 35.336 млн. баррелей.

Добыча нефти не изменилась и составляет 13.1 млн. баррелей в день. Импорт нефти вырос на 0.197 до 6.969 млн. баррелей в день. Экспорт нефти вырос на 0.55 до 4.468 млн. баррелей в день. Таким образом, чистый импорт нефти упал на -0.353 до 2.501 млн. баррелей в день. Переработка нефти выросла на 1 до 88.5 процента.

Спрос на бензин вырос на 0.179 до 8.797 млн. баррелей в день. Производство бензина выросло на 0.099 до 9.495 млн. баррелей в день. Импорт бензина упал на -0.258 до 0.719 млн. баррелей в день. Экспорт бензина упал на -0.113 до 0.807 млн. баррелей в день.

Спрос на дистилляты упал на -0.189 до 3.489 млн. баррелей. Производство дистиллятов выросло на 0.275 до 4.783 млн. баррелей. Импорт дистиллятов вырос на 0.008 до 0.111 млн. баррелей. Экспорт дистиллятов вырос на 0.288 до 1.326 млн. баррелей в день.

Спрос на нефтепродукты упал на -0.127 до 20.29 млн. баррелей. Производство нефтепродуктов выросло на 0.469 до 22.379 млн. баррелей. Импорт нефтепродуктов упал на -0.128 до 2.158 млн. баррелей. Экспорт нефтепродуктов вырос на 0.427 до 6.828 млн. баррелей в день.

Спрос на пропан упал на -0.334 до 0.821 млн. баррелей. Производство пропана выросло на 0.025 до 2.821 млн. баррелей. Импорт пропана упал на -0.008 до 0.075 млн. баррелей. Экспорт пропана вырос на 0.076 до 1.765 млн. баррелей в день.

Смотрим на объемы открытого интереса по WTI. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник прошедшей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME Group.

На данный момент открытых длинных позиций управляющих активами больше, чем коротких. За прошедшую неделю разница между длинными и короткими позициями управляющих сократилась на 54.2 тыс. контрактов. Изменение значительное. Покупатели убегали в значительных объемах. Продавцы заходили на рынок. Быки сохраняют контроль.

Сценарий роста: рассматриваем июньский фьючерс, дата экспирации 21 мая. Ждем рынок в районе 76.00.

Сценарий падения: будем держать шорт, который открыли ранее.

Рекомендации для нефти марки WTI:

Покупка: идеально при откате к 76.20. Стоп: 75.20. Цель: 100.00.

Продажа: нет. Кто в позиции от 85.66, держите стоп на 83.76. Цель: 76.20 (пересмотрена).

Поддержка – 76.07. Сопротивление – 80.76.

Gas-Oil. ICE

Сценарий роста: рассматриваем июньский майский фьючерс, дата экспирации 12 июня. Будем покупать при подходе к 740.00. Открытый ранее лонг держим.

Сценарий падения: для продаж интересных уровней нет.

Рекомендации по Gasoil:

Покупка: при подходе к 740.00. Стоп: 720.00. Цель: 880.00. Кто в позиции от 758.0, держите стоп на 720.00. Цель: 880.00.

Продажа: нет.

Поддержка – 734.50. Сопротивление – 773.75.

Natural Gas. CME Group

Сценарий роста: рассматриваем июньский фьючерс, дата экспирации 29 мая. Держим открытый ранее лонг. Некоторые перспективы есть.

Сценарий падения: воздерживаемся от продаж, рынок низко.

Рекомендации по природному газу:

Покупка: нет. Кто в позиции от 1.988, перенесите стоп на 1.990. Цель: 3.000?!

Продажа: нет.

Поддержка – 1.905. Сопротивление – 2.389.

ДТА (дизельное топливо арктическое) (Сургут), ЭТП eOil.ru

Сценарий роста: пока мы не поднялись выше 80000, о покупках не думаем. При этом: покупки от 62000 приветствуются.

Сценарий падения: продавать не будем, так как поверить в то, что сейчас дизель не нужен, мы не можем.

Рекомендации по рынку дизеля:

Покупка: при подходе к 62000. Стоп: 58000. Цель: 100000!

Продажа: нет.

Поддержка – 65254. Сопротивление – 75459.

ПБТ (Сургут), ЭТП eOil.ru

Сценарий роста: и снова проявим упорство в покупках, но только после роста выше 11500. Мы рано или поздно прекратим закапываться.

Сценарий падения: остаемся вне рынка. Движение к 5000 возможно, но продажи сейчас рискованны. Лучше быть в товаре, чем в деньгах.

Рекомендации по рынку ПБТ:

Покупка: в случае роста выше 11500. Стоп: 8800. Цель: 25000. Можно агрессивно.

Продажа: нет.

Поддержка – 6914. Сопротивление – 11152.

Гелий (Оренбург), ЭТП eOil.ru

Сценарий роста: рынок убили, и нас вышибли из лонга. Это произошло на фоне перспектив прекращения экспорта гелия из-за санкций. Пока вне рынка, но мы вернемся к покупкам, как только появится повод.

Сценарий падения: остаемся вне рынка, цены низки.

Рекомендации по рынку гелия:

Покупка: нет.

Продажа: нет.

Поддержка – 1000. Сопротивление – район 1615.

Gold. CME Group

Сценарий роста: для покупок продолжаем хотеть коррекцию. Хорошо к 2100, идеально к 2020.

Сценарий падения: держим шорт от 2415. Желающие могут продать сейчас или нарастить имеющуюся позицию.

Рекомендации по рынку золота:

Покупка: от 2100 будет интересно, от 2000 будет идеально.

Продажа: сейчас (2361) Стоп: 2380. Цель: 2100 (2020). Кто в позиции от 2415, держите стоп на 2380. Цель: 2100 (2020).

Поддержка – 2276. Сопротивление – 2380.

EUR/USD

Сценарий роста: пока покупать не следует. Евро будет под давлением на фоне сохранения высоких ставок в США.

Сценарий падения: продолжим держать шорт в расчете на возобновление падения.

Рекомендации по паре евро/доллар:

Покупка: нет.

Продажа: нет. Кто в позиции от 1.0800 и 1.0690, держите стоп на 1.0860. Цель: 1.0000.

Поддержка – 1.0690. Сопротивление – 1.0812.

USD/RUB

Сценарий роста: да, наверное, мы прошибем вниз 90.00. Только рост выше 94.30 отменит данный сценарий. Страшно, держим лонги, но стоп по тренду пододвинем.

Сценарий падения: можно подержать шорт. Понятно, что новое правительство равно новые проекты, что равно новые траты, но вдруг всё будет хорошо для рубля, до августа, например.

Рекомендации по паре доллар/рубль:

Покупка: нет. Кто в позиции от 92.79 и 92.90, перенесите стоп на 91.10. Цель: 97.00 (103.00, 112.00, 155.00).

Продажа: нет. Кто в позиции от 92.10, держите стоп на 93.30. Цель: 86.00?!

Поддержка – 90.80. Сопротивление – 92.50.

RTSI. MOEX

Сценарий роста: рассматриваем июньский фьючерс, дата экспирации 20 июня. Это тот случай, когда рост вроде бы есть, но на самом деле его и нет. Вне рынка.

Сценарий падения: ничего нового. Снова замерли так, что хуже не придумаешь. Полное равновесие. Никаких рекомендаций.

Рекомендации по индексу РТС:

Покупка: нет.

Продажа: нет.

Поддержка – 114510. Сопротивление – 116740.

Приведенные в данной статье рекомендации НЕ являются прямым руководством к действию для спекулянтов и инвесторов. Все идеи и варианты работы на рынках, представленные в этом материале, НЕ имеют 100% вероятности исполнения в будущем. Сайт не несет никакой ответственности за результаты сделок.

Предыдущий прогноз

USDA. Пшеница: мировые рынки и торговля на 10 мая 2024

USDA. Кормовые культуры: мировые рынки и торговля на 10 мая 2024

USDA. Масличные культуры: мировые рынки и торговля на 10 мая 2024